2014年杭州泰格医药科技股份有限公司三季报

杭州泰格医药科技股份有限公司2014年第三季度报告全文 杭州泰格医药科技股份有限公司 2014年第三季度报告 2014年10月 1 杭州泰格医药科技股份有限公司2014年第三季度报告全文 第一节重要提示 本公司董事会、监事会及其董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误 导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 所有董事均已出席了审议本次季报的董事会会议。 公司负责人叶小平、主管会计工作负责人黄刚及会计机构负责人(会计主管人员)陈岚声明：保证季度 报告中财务报告的真实、完整。 2 杭州泰格医药科技股份有限公司2014年第三季度报告全文 第二节公司基本情况 一、主要会计数据和财务指标 公司是否因会计政策变更及会计差错更正等追溯调整或重述以前年度会计数据 □是√否 本报告期末比上年度末增 本报告期末 上年度末 减 总资产（元） 1,203,509,985.89 808,010,000.49 48.95% 归属于上市公司普通股股东的股 797,566,201.69 743,975,357.75 7.20% 东权益（元） 归属于上市公司普通股股东的每 3.7339 6.9661 -46.40% 股净资产（元/股） 本报告期比上年同期 年初至报告期末比 本报告期 年初至报告期末 增减 上年同期增减 营业总收入（元） 187,981,166.92 136.47% 418,900,587.24 70.41% 归属于上市公司普通股股东的净 30,598,317.44 45.23% 84,818,820.19 25.98% 利润（元） 经营活动产生的现金流量净额 -- -- 14,920,156.16 -67.53% （元） 每股经营活动产生的现金流量净 -- -- 0.0699 -83.77% 额（元/股） 基本每股收益（元/股） 0.1433 45.33% 0.3971 25.98% 稀释每股收益（元/股） 0.1428 44.83% 0.3958 25.57% 加权平均净资产收益率 3.93% 0.94% 11.05% 1.50% 扣除非经常性损益后的加权平均 3.89% 0.98% 10.69% 1.28% 净资产收益率 非经常性损益项目和金额 √适用□不适用 单位：元 项目 年初至报告期期末金额 说明 非流动资产处置损益（包括已计提资产减值准备的冲销部分） 13,505.72 主要政府补助：浙江省“智慧医 计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统 2,981,518.08疗”操作系统软件技术创新综 一标准定额或定量享受的政府补助除外） 合试点补助资金。 委托他人投资或管理资产的损益 1,142,136.99 3 杭州泰格医药科技股份有限公司2014年第三季度报告全文 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 -785,940.73 减：所得税影响额 541,817.05 少数股东权益影响额（税后） 48,666.45 合计 2,760,736.56 -- 对公司根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》定义界定的非经常性损益项目，以及把《公 开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目，应 说明原因 □适用√不适用 公司报告期不存在将根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》定义、列举的非经常性损益 项目界定为经常性损益的项目的情形。 二、重大风险提示 1、重组业务整合风险 2014年公司在战略目标的指引下，继续完善产业链，建立亚太区以及全球的服务网络。本报告期公司并购了泰州康利华 和总部位于美国的方达医药。方达医药并购属于重大资产购买，公司子公司香港泰格以美元5,025万元现金收购了方达医药 技术有限公司69.84%的股权。虽然公司对方达医药进行充分的尽职调查，对收购风险进行了充分评估，如果方达医药无法 按照承诺实现每年的业绩增长，则公司面临收购损失的风险。 方达医药治理及管理架构科学有效，已持续经运营多年，人员结构较为稳定。然而，因其是美国公司，其公司文化、管 理制度、会计税收制度、商业惯例、法律法规等与公司存在较大的差异，本次交易完成后，能否在短期内充分整合标的公司 的人才、技术、品牌、销售渠道等，以产生协同效应，存在一定的不确定性。 本次交易完成后，公司与SongLi及其他核心雇员签署一份为期至少4年的雇佣协议，并约定SongLi继续担任方达医药的 首席执行官职务，确保标的公司稳定运营，继续保持现有业务模式、管理制度、机构设置等方式。同时，公司加强了对方达 医药的管控，派出3名高管担任其董事，帮助制定经营战略；加强对方达医药经营管理的指导，促进其经营管理能力的提升； 加强对方达医药经营情况的分析、跟踪，及时发现问题，尽早采取措施。以期最大程度的实现双方的高效整合、合作共赢。 2、对大客户的依赖风险 公司年初到报告期末前五大客户的营业收入占公司总收入的21.36%，第一大客户收入占比达到10.35%，公司客户集中 程度较上年同期有所下降，但如果这些大客户不能持续提供更多的外包服务，仍然对公司的经营目标将可能造成不利影响。 为此，公司除了建立大客户管理系统，努力提高大客户服务满意度、争取更多的大客户订单外，也建立了更强大的商务拓展 队伍，大力拓展新客户业务，以逐步降低客户集中程度和经营风险。目前公司已建立了涵盖全球领域的商务发展队伍，并加 强市场拓展，增加相关的产业服务，提高服务质量，进一步提高客户粘性。 3、税收优惠政策变化风险 2011年12月30日，根据浙江省科学技术厅和浙江省国家税务局发布的浙科发高[2011]263号文，公司通过了2011年度高 新技术企业复审，2011年度至2013年度的企业所得税减按15%计征。2014年公司高新技术企业资质需重新认定，在此期间企 业所得税率暂按25%预缴，如认定通过后按15%调整退税。如果未来公司不再被认定为高新技术企业或者国家税收优惠政策 发生重大变化，公司的所得税率将上升，将对公司未来经营成果产生一定影响。 4、政策风险 公司属于医药研发行业，随着国内医药研发投入的增长和国际医药研发向亚太区转移的趋势，CRO行业也随着增长， 预计近五年的年均复合增长率仍然可以维持在20%左右。但是最近几年国内药品审评政策和对待外资发生了一些非预期的变 化，导致国内批准临床项目减少、公司主要客户在华研发投入减缓，有可能影响到公司的业务发展。公司根据实际情况，及 时调整方向，一方面把业务转向重点发展审批环节较少的临床试验数据管理和统计、SMO服务等业务，另一方面大力拓展 国内市场，争取更多的国内创新药研发的订单。 5、新业务拓展风险 4 杭州泰格医药科技股份有限公司2014年第三季度报告全文 公司为完善服务产业链，增加一些新的业务模块，如中心影像、EDC、NIS研究、药物警戒等，这些业务模块在国内还 属于业务培育期，短期内还不能获得大额的定单以维持经营成本。智慧医疗项目需要投入大量的研发费用，最终产品的盈利 模式还有待验证。虽然公司组织了各个领域的专家，对新项目进行了充分的前期认证，制定了每个业务的发展规划，建立业 务拓展所需要的各种能力、整合各方资源，以保证新业务的顺利开展，并形成公司新的利润增长点，但是否能达到预期增长 还需市场验证。 三、报告期末股东总数及前十名股东持股情况表 单位：股 报告期末股东总数 10,516 前10名股东持股情况 持有有限售条件 质押或冻结情况 股东名称 股东性质 持股比例 持股数量 的股份数量 股份状态 数量 叶小平 境内自然人 27.88% 59,555,840 59,555,840质押 27,000,000 曹晓春 境内自然人 9.68% 20,680,320 20,680,320质押 4,000,000 QM8LIMITED 境外法人 5.00% 10,675,920 0 中国农业银行－交 银施罗德成长股票 境内非国有法人 3.37% 7,202,641 0 证券投资基金 中国工商银行－易 方达价值成长混合 境内非国有法人 2.94% 6,289,963 0 型证券投资基金 施笑利 境内自然人 2.70% 5,766,720 5,675,040 石河子泰默投资管 境内非国有法人 2.53% 5,406,436 0 理有限合伙企业 徐家廉 境内自然人 2.43% 5,199,200 4,949,400 ZHUANYIN 境外自然人 2.38% 5,076,000 5,076,000 中国农业银行-鹏华 动力增长混合型证 境内非国有法人 1.40% 3,000,000 0 券投资基金（LOF） 前10名无限售条件股东持股情况 股份种类 股东名称 持有无限售条件股份数量 股份种类 数量 QM8LIMITED 10,675,920人民币普通股 中国农业银行－交银施罗德成长股 7,202,641人民币普通股 票证券投资基金 中国工商银行－易方达价值成长混 6,289,963人民币普通股 合型证券投资基金 5 杭州泰格医药科技股份有限公司2014年第三季度报告全文 石河子泰默投资管理有限合伙企业 5,406,436人民币普通股 中国农业银行-鹏华动力增长混合型 3,000,000人民币普通股 证券投资基金（LOF） 宫芸洁 2,933,440人民币普通股 BINGZHANG 2,832,000人民币普通股 中国农业银行－交银施罗德精选股