2017年中国医药健康产业股份有限公司中报

中国医药健康产业股份有限公司 2017 年半年度报告 公司代码： 600056 公司简称： 中国医药 中国医药健康产业股份有限公司 2017 年半年度报告 中国医药健康产业股份有限公司 2017 年半年度报告 重要提示 一、 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证半年度报告内容的真实、准确、完 整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。 二、 公司全体董事出席董事会会议。 三、 本半年度报告未经审计。 四、 公司负责人高渝文、主管会计工作负责人宋健敏及会计机构负责人（会计主管人员） 宋健敏 声明：保证半年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 五、 经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案 无 六、 前瞻性陈述的风险声明 √适用 □不适用 本报告所涉及的经营计划、发展战略等前瞻性描述不构成公司对投资者的实质承诺，敬请广 大投资者注意投资风险。 七、 是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况 否 八、 是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况 否 九、 重大风险提示 无 十、 其他 □适用 √不适用 中国医药健康产业股份有限公司 2017 年半年度报告 目录 第一节 释义.................................................................. 1 第二节 公司简介和主要财务指标................................................ 2 第三节 公司业务概要.......................................................... 5 第四节 经营情况的讨论与分析.................................................. 8 第五节 重要事项............................................................. 17 第六节 普通股股份变动及股东情况............................................. 31 第七节 优先股相关情况....................................................... 33 第八节 董事、监事、高级管理人员情况......................................... 34 第九节 公司债券相关情况..................................................... 34 第十节 财务报告............................................................. 35 第十一节 备查文件目录........................................................ 144 中国医药健康产业股份有限公司 2017 年半年度报告 1 第一节 释义 在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义： 常用词语释义 中国证监会 指 中国证券监督管理委员会 上交所 指 上海证券交易所 国家药监局 指 国家食品药品监督管理总局 报告期 指 2017 年半年度 元、万元、亿元 指 人民币元、人民币万元、人民币亿元 本公司、公司、中国医药 指 中国医药健康产业股份有限公司 通用技术集团、集团 指 中国通用技术（集团）控股有限责任公司 集团财务公司 指 通用技术集团财务有限责任公司 医控公司 指 通用技术集团医药控股有限公司 天方集团 指 通用天方药业集团有限公司 中国医保 指 中国医药保健品有限公司 技服公司 指 中国医疗器械技术服务有限公司 通用三洋 指 海南通用三洋药业有限公司 海南康力 指 海南通用康力制药有限公司 美康永正、永正公司 指 北京美康永正医药有限公司 广东通用 指 广东通用医药有限公司 美康百泰、百泰公司 指 北京美康百泰科技有限公司 天方股份、天方药业 指 河南天方药业股份有限公司 新疆天方 指 新疆天方恒德医药有限公司 天方中药 指 河南天方药业中药有限公司 天方有限 指 天方药业有限公司 河南医药、省医药 指 河南省医药有限公司 武汉鑫益 指 武汉鑫益投资有限公司 湖北科益、科益公司 指 湖北科益药业股份有限公司 湖北通用 指 湖北通用药业有限公司 湖北襄阳 指 湖北襄阳通用医药有限公司 黑龙江公司 指 中国医药黑龙江有限公司 泰丰医药 指 河南泰丰医药有限公司 粤东公司 指 广东通用医药（粤东）有限公司 黑龙江通用医疗 指 黑龙江通用医疗设备贸易有限公司 两票制 指 药品生产企业到流通企业开一次发票，流通企业到医疗机 构开一次发票 中国医药健康产业股份有限公司 2017 年半年度报告 2 第二节 公司简介和主要财务指标 一、 公司信息 公司的中文名称 中国医药健康产业股份有限公司 公司的中文简称 中国医药 公司的外文名称 China Meheco Group Co.,Ltd. 公司的外文名称缩写 China Meheco 公司的法定代表人 高渝文 二、 联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 刘清源 孙霞 联系地址 北京市东城区光明中街18 号 北京市东城区光明中街18 号 电话 010-67107667 010-67164267 传真 010-67152359 010-67152359 电子信箱 Meheco600056@meheco.com.cn Meheco600056@meheco.com.cn 三、 基本情况变更简介 公司注册地址 北京市东城区光明中街18 号 公司注册地址的邮政编码 100061 公司办公地址 北京市东城区光明中街18 号 公司办公地址的邮政编码 100061 公司网址 http://www.meheco.com 电子信箱 Meheco600056@meheco.com.cn 四、 信息披露及备置地点变更情况简介 公司选定的信息披露报纸名称 《中国证券报》、《上海证券报》 《证券时报》、《证券日报》 登载半年度报告的中国证监会指定网站的网址 www.sse.com.cn 公司半年度报告备置地点 北京市东城区光明中街18 号 五、 公司股票简况 股票种类 股票上市交易所 股票简称 股票代码 变更前股票简称 A股 上海证券交易所 中国医药 600056 中技贸易 六、 其他有关资料 □适用 √不适用 中国医药健康产业股份有限公司 2017 年半年度报告 3 七、 公司主要会计数据和财务指标 (一) 主要会计数据 单位： 元 币种： 人民币 主要会计数据 本报告期 （ 1－6月） 上年同期 本报告期比上 年同期增减 (%) 营业收入 14,256,330,584.47 12,029,456,128.71 18.51 归属于上市公司股东的净利润 652,647,537.35 509,701,324.84 28.05 归属于上市公司股东的扣除非经常 性损益的净利润 639,973,956.05 504,753,590.62 26.79 经营活动产生的现金流量净额 -791,375,200.04 174,933,229.06 -552.39 本报告期末 上年度末 本报告期末比 上年度末增减 (%) 归属于上市公司股东的净资产 7,329,468,352.30 6,878,891,319.18 6.55 总资产 20,259,497,821.43 19,522,574,465.70 3.77 (二) 主要财务指标 主要财务指标 本报告期 （ 1－6月） 上年同期 本报告期比上年同期 增减(%) 基本每股收益（元／股） 0.6108 0.5034 21.33 稀释每股收益（元／股） 0.6108 0.5034 21.33 扣除非经常性损益后的基本每股收益 （元／股） 0.5990 0.4985 20.16 加权平均净资产收益率（ %） 9.13 9.14 减少0.01个百分点 扣除非经常性损益后的加权平均净资 产收益率（ %） 8.95 9.06 减少0.11个百分点 公司主要会计数据和财务指标的说明 √适用 □不适用 1.2017 年上半年，中国医药收入规模继续保持快速增长，三大业务板块均保持了良好的增势。 其中，医药工业和医药商业板块收入增幅均超过 20%，是带动公司整体收入增长的主要因素。医 药工业板块进一步加强核心产品市场开发力度，积极开展业务战略合作与协同，销售规模进一步 扩大；医药商业板块一方面加强现有市场推广力度，另一方面在黑龙江、湖北等地投资新设公司， 进一步完善商业网络布局。 2.2017 年上半年，公司实现归母净利润 6.53 亿元，同比增长 28.05%，盈利能力进一步增强。 一方面公司通过不断优化调整产品结构，高毛利率产品销售增长明显，带动了公司整体毛利水平 的提高，毛利率同比增长 0.31 个百分点；另一方面，公司通过降本增效，统筹资金调配等手段有 效控制了期间费用的增长，提升了利润率水平。 2016 年上半年由于国际贸易板块冲回大额坏账准 备 2,815 万元，导致本期资产减值损失同比增长 4.43 倍，对利润影响较大，剔除该因素，归母净 利润同比增幅达到 35%。 3. 2017 年上半年， 经营活动现金净流出 7.91 亿元， 经营活动产生的现金流由净流入转为净 流出，主要由于业务规模迅速发展，部分应收账款尚在信用期内未回款，导致上半年现金净流出 额较大。 4.2016 年 10 月，公司通过非公开发行 A 股股票 55,972,134 股募集资金 7.86 亿元，使公司 股本及净资产较上年同期增幅较大，导致每股收益同比增幅低于归母净利润，加权平均净资产收 益率出现同比略有下降的情况。 中国医药健康产业股份有限公司 2017 年半年度报告 4 八、 非经常性损益项目和金额 √适用 □不适用 单位:元 币种:人民币 非经常性损益项目 金额 附注（如适用） 非流动资产处置损益 -89,844.39 计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业务 密切相关，符合国家政策规定、按照一定标准定额 或定量持续享受的政府补助除外 8,697,426.50 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 -1,409,248.86 其他符合非经常性损益定义的损益项目 12,085,722.91 参股企业分红 少数股东权益影响额 -1,992,230.55 所得税影响额 -4,618,244.31 合计 12,673,581.30 九、 境内外会计准则下会计数据差异 □适用 □不适用 (一) 同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东 的净资产差异情况 □适用 √不适用 (二) 同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东 的净资产差异情况 □适用 √不适用 (三) 境内外会计准则差异的说明： □适用 √不适用 十、 其他 □适用 √不适用 中国医药健康产业股份有限公司 2017 年半年度报告 5 第三节 公司业务概要 一、 报告期内公司所从事的主要业务、经营模式及行业情况说明 医药产业是关系国计民生的重要基础产业，随着国家深化供给侧结构性改革工作的逐步推进， 医药行业也进入了新一轮“三医联动”改革加速推进期。面临国家医药产业持续深度调整的政策 压力，作为医药行业的国家队，中国医药进一步明晰发展战略，积极应对政策变化，及时调整和 创新业务发展模式，同时不断增强自身实力，依然保持着远高于行业增长的良好态势，凸显了公 司医药工业、医药商业、国际贸易协同发展的经营优势。 （一）主要业务 公司工业体系涵盖化学药制剂、化学原料药、生物制品、中成药、中药饮片等医药细分行业， 产品聚焦于抗感染药物、心脑血管用药、解热镇痛药物、抗肿瘤药物等多个领域。在国内医药商 业领域， 公司建立了以北京、广东、河南、河北、湖北、新疆、江西、黑龙江为核心的医药商业 纯销网络体系及以总代理、总经销品种为载体的覆盖全国的医药商业分销网络体系。公司具备各 省市医疗机构招标配送资质、社区配送经营资质、新农合配送经营资质、第三方药品现代物流资 质、疫苗经营资质、毒性中药材和毒性中药饮片经营资质等各类医药及医疗器械经营资质，经营 品种涵盖化学药制剂、化学原料药、抗生素，中药材、中成药、中药饮片、生物制品、体外诊断 试剂、医疗器械、各科手术器械、医疗设备、医用卫生材料及敷料、营养保健品等数万个品规。 在国际贸易领域，作为专业化医药行业供应链综合服务商，公司目前经营的产品包括化学原料药 及制剂、生物及血液制品、中药材、香辛料、植物提取物、蜂产品、健康食品原料、有机产品、 医疗器械、医用耗材等 300 多个品种，产品远销欧美、 南美、中东、非洲及东南亚等 100 多个国 家和地区。同时，也向国内引入国外有价值的医药资源。 （二）经营模式 公司已经建立起了以国际贸易为引领、以医药工业为支撑、以医药商业为纽带的科工贸一体 化产业格局，产业形态涉及研发、种植加工、生产、分销、物流、进出口贸易、学术推广、技术 服务等全产业链条。 在医药工业领域， 公司按照国家新版 GMP 要求组织生产，严格把控药品质量，经营模式涵盖 新药研发、原料药生产与销售以及制剂生产与销售等，目前主要的销售模式有招商代理、自营及 学术推广等；在医药商业领域，公司按照国家新版 GSP 相关要求，不断丰富网络覆盖、拓展经营 资质，主要的经营模式有医院纯销、商业分销、医药代理推广、药房零售、第三方物流业务等， 并积极探索推进新型医药商业业务模式；在国际贸易领域，除了传统优势业务进出口国际贸易业 务，公司进一步加强业务转型和国际市场开发，以品种和市场控制为核心，积极向种植加工、仓 储、物流分销、技术服务以及国内总经销、总代理等环节延伸。 公司不断推动工商贸协同发展，积极向全产业链模式延伸。 工商协同方面，将工业自主在销 品种有机融入公司商业渠道，并通过不断加强商业公司招商、推广、分销、市场服务等能力建设， 深入推动业务协同； 工贸协同方面，积极发挥国际贸易板块国际市场窗口优势，加强工业产品走 出去与引进来； 商贸协同方面，将进口代理品种装入自有商业渠道进行销售，搭建内外贸一体化 经营网络。 （三）主要的业绩驱动因素 2017 年上半年，中国医药实现营业收入 142.56 亿元，同比增幅 18.51%；实现净利润 7.54 亿元，实现归属于上市公司的净利润 6.53 亿元，同比增长 28.05%。 一是继续加大业务创新与市场开发力度，稳固扩大市场增量。 医药工业板块加强工业销售体 系改革，逐步建设以终端为核心、区域推广和自营队伍结合、管理精细化的全国推广体系。进一 步拓宽销售渠道，加强招投标工作，抢抓医改政策机遇。化学制剂、原料药同比增幅分别达到 21.64% 和 19.77%。医药商业板块加快区域网络扩张，抢抓业务转型机遇，进一步扩大纯销业务，全面提 高规模和效益；同时积极健全物流网络，深化商业合作，努力发展药房托管、供应链服务延伸等 新业务模式。 国际贸易板块继续巩固存量业务，积极优化业务结构，努力拓展公司国际化医药项 目集成服务能力，已与众多医药领域国际客户形成长期稳定战略合作伙伴关系，持续提升经营质 量，国际业务稳步发展。 二有序推进投融资工作，促进企业实现跨越式发展。 根据公司十三五发展规划以及投资并购 的紧迫性，公司进一步强化项目负责制，广泛搜寻并购标的，优化工作流程，不断提升投资并购 中国医药健康产业股份有限公司 2017 年半年度报告 6 综合能力，推动各业务板块投资并购取得积极进展。2017 年上半年，完成湖北通用新设湖北襄阳、 美康百泰新设河南公司、收购海南康力 54%股权 3 个项目，并有多个重点项目正在积极跟进中。 三是深入推行全面预算管理，提高精细化管理水平。 公司坚持以财务管理为核心，以全面预 算管理为抓手，全面提升公司系统化管理水平，将各级企业全部经营管理活动均纳入全面预算管 理。下发《 2017 年深化全面预算管理指导意见》，对 2017 年公司深化全面预算管理工作进行布 置。完成工业企业成本定额信息化管理培训及重点企业全面预算管理辅导工作。 四是大力推进人事制度改革，全面激发企业经营活力。 2017 年上半年，为贯彻“继续深化以 干部能上能下、人员能进能出、收入能高能低为目标的人事制度机制改革”的工作要求，公司研 究制订了《中国医药 2017 年度人事制度改革指导意见》，继续推进人事制度改革巡视与“回头看” 工作，总结经验、发现问题、解决问题、树立典型，通过改革，真正让想干事的有平台，能干事 的有位子。 五是积极发挥业务协同效应，进一步扩大协同战果。 2017 年上半年，公司内部业务协同主 动性进一步提升，并将北京协同试点工作作为重点工作事项进行推进，持续跟进各工业企业项目 进展，重点关注市场政策变化及招投标情况，上半年试点项目推进顺利且各家销售情况较去年同 期均有所增长。 公司商业推广体系的建成将进一步盘活工、商、贸资源，促进业务的协同融合，推动公司自 有产品和总代理品种销售的增长，促进公司盈利能力不断提高，市场终端控制力有效提升，同时 也有助于丰富工业品种和进口总代理品种。 二、 报告期内公司主要资产发生重大变化情况的说明 √适用 □不适用 主要资产变化情况的说明详见本报告第四节经营情况讨论与分析第二报告期内主要经营情况 之（三）资产、负责情况分析。 其中：境外资产 0（单位： 元 币种： 人民币），占总资产的比例为 0%。 三、 报告期内核心竞争力分析 √适用 □不适用 作为中央直属重要骨干企业控股的医药上市企业，公司经过三十几年的发展，锻造出立足于 医药健康领域的核心竞争能力：国际化引领、协同力推动、产业群组合、高效的内部管理及训练 有素的专业人才队伍。国际化的历史渊源和整合协同的发展路径，让公司形成了与其他医药央企 颇有差异的业务基础与独特优势。在新的战略蓝图中，公司将进一步培养和强化这种差异化竞争 优势。 （一）国际化引领全球配置资源 国际先进水平的管理系统和通达国际的业务系统是公司持续快速发展的主要驱动力之一。公 司致力于在全系统引入和构建国际先进水平的管理体系，并在中国医药全产业链的业务组合嵌入 国际化元素，使中国医药形成差异化的核心竞争力。 国际贸易体系作为产品和服务“ 走出去” 和“ 引进来” 的集成服务商，协同公司国内工商体 系，把国际化元素融入和延伸至公司全产业链的业务组合中；工业体系在不断扩大和巩固国内市 场份额和国际原料药市场份额的同时，以低成本和产品组合优势拓展新兴经济体和发展中国家的 制剂市场； 商业体系努力成为国际知名医药企业产品和品种在国内营销的重要渠道。同时， 随着 国外政府采购项目的开发和外交政策项目的跟进,公司向国际水准看齐， 培育医疗服务体系,把医 疗服务输出到拉美、非洲等发展中国家，并带动上游工商业务群的发展， 集合资本和专业资源， 提升实力，拓展增值空间。 （二）协同力推动公司跨越式发展 在协同力方面，中国医药通过资源的盘点与整合，业务的链接与协同，提高资源的使用率， 激发企业内部的“造血功能”，已经形成工商贸并举，多业态发展的优势格局。公司积极倡导各 业务板块的深度融合与协同发展，充分发挥公司内部融合与外部整合带来的协同效应，从而更好 推动公司持续健康长远发展。公司持续加强内部业务板块的协同发展，打通内部经营链条，充分 中国医药健康产业股份有限公司 2017 年半年度报告 7 发挥医药工业、医药商业和国际贸易三大业务板块的经营优势，统筹国际国内两个网络资源，进 一步提升了公司的整体核心竞争力。 （三）双引擎驱动的产业群组合优势 中国医药的经营布局从涵盖工、商、贸、终端服务等医药健康产业的主要产业群组合，不断 延伸至全产业链的重要主导环节。公司着力在重点产品领域建立横跨国内和国际两个市场的营销 网络，聚焦现代中药、特色化学制剂和生物制药等核心产业领域，建立完善的研发体系，探索医 疗服务、健康养老、电子商务等领域的发展机会，积极审慎布局新兴业务领域，打造集研发、生 产、销售、服务于一体的产业链，努力将公司发展成为一家在国内医药行业中具有重要地位、在 国际市场具有较强竞争力和品牌影响力的科工贸一体化大型医药企业集团。 （四）高效的内部管理机制与训练有素的专业人才队伍 公司高管团队平均拥有 20 年以上的医药行业管理经验，对宏观经济形势、医药行业政策及 市场有深入理解，在战略管理、业务运营等方面拥有丰富的实践经验，具备优秀的管理能力和团 队领导力。 通过不断强化内部管理，提高运营管理水平，形成了高效的内部管理机制，建立起一 支高素质的专业人才队伍，能够对行业政策和市场环境做出敏锐有效的反应。 公司通过将战略管 理、预算管理、薪酬与绩效管理、运营管理、企业文化建设相结合，建立起一整套既能够妥善履 行央企职责，又能够快速适应市场变化需求的反应机制。在人才培养方面不断创新，适应经营管 理需要，将企业的稳定有序发展与高效运行有效结合起来，做到稳中求进，快中求好。 中国医药健康产业股份有限公司 2017 年半年度报告 8 第四节 经营情况的讨论与分析 一、 经营情况的讨论与分析 2017 年上半年， 受国家医改政策影响，医药行业继续深度调整，经营环境日益复杂。“两票 制”、一致性评价等政策的实施，行业监管力度的持续加强，新业务新模式的不断涌现，产业并 购的持续进行，给行业带来机遇与挑战。 根据国家统计局、商务部等权威机构最新统计数据显示， 全国医药工业主营业务收入 2017 年上半年同比增长 12.6%、医药流通领域销售收入同比增长 8.6%。 2017 年上半年，中国医药一方面积极应对医改政策变化，调整并创新业务经营模式,另一方 面通过全面优化企业运营机制，不断增强综合实力，实现了公司经营指标的平稳增长， 生产运营 平稳有序，提质增效效果显著，盈利能力进一步提升，各项重点管理工作有序推进。 (一)加大市场开发力度及业务转型，发展基础进一步夯实 医药工业板块， 一是强化资源整合，优化业务结构，突出培育优势产品，集中力量抢占市场 份额。二是积极适应市场需求，不断优化营销手段，尝试新模式、探索新方法，努力追求市场增 量销售。 医药商业板块， 一是创新业务模式，促进区域市场的全面深入开发。二是加大对医院客户的 深度开发力度，紧密围绕区域、客户销售、品种销售、品种类别、专项业务等维度落实医院纯销 绩效目标。 国际贸易板块，持续推进业务转型升级和模式创新，公司向国际医药集成服务商、医药和医 疗器械供应链综合服务商的转型已初见成效,成为中国医药行业国际化经营的领军企业。 (二)持续推进精细化管理，经营效益及综合竞争力进一步提升 医药工业板块一是加快生产设施建设改造，强化基础能力建设；二是优化生产管理流程， 实 现挖潜降本增效。 医药商业板块一是针对市场环境变化， 积极调整经营策略；二是加强物流体系建设，为流通 服务能力建设打好“硬底子”。 国际贸易板块一是继续优化管理机制，构建完整的薪酬激励管理体系。二是强化风险意识， 形成了具有特色的内部控制