2017年麦克奥迪(厦门)电气股份有限公司年报

麦克奥迪（厦门）电气股份有限公司 2017年年度报告 2018-015 2018年04月 第一节 重要提示、目录和释义 公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。 公司负责人杨泽声、主管会计工作负责人胡春华及会计机构负责人(会计主管人员)郭春碧声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 所有董事均已出席了审议本报告的董事会会议。 本公司请投资者认真阅读本年度报告全文，并特别注意下列风险因素： 1、 周期性波动风险 公司主要产品是环氧绝缘制品和光学显微镜产品，其中，环氧绝缘制品下游行业为电力设备行业。该行业受宏观经济影响较大，与宏观经济波动的相关性明显。另一产品光学显微镜产品应用领域相对较多，广泛用于基础教育、高等教育、科学研究、工业和生物医学领域，虽依然会受经济周期性波动影响但相对较小。倘若未来公司该产品市场受到宏观经济波动的不利影响，将可能造成本公司在市场的订单减少、销售困难、存货积压等状况，因此公司未来经营存在受经济周期波动影响的风险。 2、 技术创新的风险 随着我国经济的转型升级，公司为适应新时代、新技术、新经济的发展，持续保持技术创新与新产品研发力度，坚持高端产品的开发和生产。 通过与行业内权威研发机构、高等院校等建立密切合作关系，积极引进高素质人才等方式，提高企业的自主创新与联合开发能力。若后续研发投入不足，或在技术更新、新产品研发过程中出现研究方向偏差、无法逾越的技术问题、产业化转化不力等情况，将可能使公司丧失技术和市场的领先地位，从而对公司的经营业绩带来不利影响。 3、 管理风险 公司上市后，先后收购麦克奥迪实业集团有限公司、控股麦迪驰杰(厦门)模具科技有限公司、参股麦克奥迪（厦门）医疗诊断系统有限公司、投资设立并控股沈阳麦克奥迪能源有限公司、收购控股北京科睿博能源技术有限公司及GelpagAdvancedTechnologyGmbH。子公司数量随着公司外延并购的开展不断增多，涉及领域和地区也不断增加，对公司的管理提出了更高的要求。如果公司管理层不能及时应对市场竞争、行业发展、经营规模快速扩张等内外环境的变化，将可能影响公司的长远发展。 4、 企业人才流失的风险 当今社会人才竞争成为企业发展的关键因素，人才已经成为企业竞争力的核心资源，人才发展成为企业发展战略瓶颈。在这样的时代背景下，人才的竞争也显得尤为激烈。人才流失尤其是关键岗位人员流失风险是企业无法回避的，这会对企业长远发展产生不可估量的不确定性。 5、 汇率波动风险 公司的产品覆盖国内外市场，其中国外市场销售收入占营业收入总额的比重50%左右。海外客户的销售以外币（包括港币、美元、欧元、日元）结算，而本公司的合并报表记账本位币为人民币，人民币与港币、美元、 欧元、日元之间汇率的不断变动，会对公司的收入和利润产生较为显着的影响。 6、 并购及整合风险 公司2015、2016、2017通过资本市场先后完成对麦迪光学并购、对麦 驰模具控股、对麦迪医疗的参股、投资控股麦迪能源科技、控股北京科睿博等。企业长远发展，将要求未来公司还会持续有类似的并购行为，由此可能发生盈利预测实现的风险、业绩补偿承诺实施的违约风险、收购整合风险、商誉减值风险、标的资产的经营风险。以上提及的不确定性，将可能会给上市公司经营情况和盈利能力带来不利影响。投资者在进行投资决策时应充分考虑这一风险。 公司经本次董事会审议通过的利润分配预案为：以510,163,336为基数，向 全体股东每10股派发现金红利0.55元（含税），送红股0股（含税），以资本公 积金向全体股东每10股转增0股。 目录 第一节重要提示、目录和释义......2 第二节公司简介和主要财务指标......7 第三节公司业务概要...... 10 第四节经营情况讨论与分析......14 第五节重要事项...... 34 第六节股份变动及股东情况......49 第七节优先股相关情况......56 第八节董事、监事、高级管理人员和员工情况......57 第九节公司治理...... 64 第十节公司债券相关情况......70 第十一节财务报告...... 71 第十二节备查文件目录......178 释义 释义项 指 释义内容 公司、本公司、麦迪电气、麦克奥迪 指 麦克奥迪（厦门）电气股份有限公司 证监会 指 中国证券监督管理委员会 深交所 指 深圳证券交易所 《公司法》 指 《中华人民共和国公司法》 《证券法》 指 《中华人民共和国证券法》 报告期 指 2016年1月1日至2016年12月31日 董事会 指 麦克奥迪（厦门）电气股份有限公司董事会 监事会 指 麦克奥迪（厦门）电气股份有限公司监事会 股东大会 指 麦克奥迪（厦门）电气股份有限公司股东大会 保荐机构、国金证券 指 国金证券股份有限公司 《公司章程》 指 《麦克奥迪（厦门）电气股份有限公司公司章程》 环氧绝缘件 指 由环氧树脂材料制成，安装在不同点位的导体之间或导体与接地构件 之间，是同时起到电气绝缘和机械支撑作用的器件 中压 指 3.6kV~40.5kV电压等级 高压 指 72.5kV~252kV电压等级 超高压 指 750kV、500kV和330kV电压等级 麦迪协创 指 厦门麦克奥迪协创股权投资管理合伙企业（有限合伙） 香港协励行 指 香港协励行有限公司 第二节 公司简介和主要财务指标 一、公司信息 股票简称 麦迪电气 股票代码 300341 公司的中文名称 麦克奥迪（厦门）电气股份有限公司 公司的中文简称 麦克奥迪（厦门）电气股份有限公司 公司的外文名称（如有） 麦迪电气 公司的外文名称缩写（如有）Motic（Xiamen）ElectricGroupCo.,Ltd 公司的法定代表人 杨泽声 注册地址 厦门火炬高新区（翔安）产业区舫山南路808号 注册地址的邮政编码 361101 办公地址 厦门火炬高新区（翔安）产业区舫山南路808号 办公地址的邮政编码 361101 公司国际互联网网址 www.motic-electric.com 电子信箱 info@motic-electric.com 二、联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 李臻 黄婉香 联系地址 厦门火炬高新区（翔安）产业区舫山南 厦门火炬高新区（翔安）产业区舫山南 路808号 路808号 电话 0592-5676875 0592-5676713 传真 0592-5626612 0592-5626612 电子信箱 James_Li@motic-electric.com flora_huang@motic-electric.com 三、信息披露及备置地点 公司选定的信息披露媒体的名称 证券时报、证券日报、中国证券报 登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 www.cninfo.com.cn 公司年度报告备置地点 董事会秘书办公室 四、其他有关资料 公司聘请的会计师事务所 会计师事务所名称 致同会计师事务所（特殊普通合伙） 会计师事务所办公地址 湖里区环岛干道万科云玺2号楼|B区领域7-9层 签字会计师姓名 吴乐霖、巫宝才 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的保荐机构 √适用□不适用 保荐机构名称 保荐机构办公地址 保荐代表人姓名 持续督导期间 国金证券股份有限公司 上海市浦东新区芳甸路1008 庄海峻、王强林 2012年07月26日至募集资金 号紫竹国际大厦23F 使用完毕为止 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的财务顾问 □适用√不适用 五、主要会计数据和财务指标 公司是否需追溯调整或重述以前年度会计数据 □是√否 2017年 2016年 本年比上年增减 2015年 营业收入（元） 795,534,210.47 731,874,211.37 8.70% 714,032,572.36 归属于上市公司股东的净利润 （元） 130,324,230.52 113,668,876.30 14.65% 94,755,157.81 归属于上市公司股东的扣除非经 常性损益的净利润（元） 124,327,454.34 107,491,077.18 15.66% 71,349,061.51 经营活动产生的现金流量净额 （元） 161,469,559.43 112,991,329.47 42.90% 122,988,099.51 基本每股收益（元/股） 0.2566 0.2235 14.81% 0.1862 稀释每股收益（元/股） 0.2554 0.2228 14.63% 0.1857 加权平均净资产收益率 12.27% 12.26% 0.01% 11.33% 2017年末 2016年末 本年末比上年末增减 2015年末 资产总额（元） 1,294,659,207.07 1,134,340,170.31 14.13% 1,044,838,537.07 归属于上市公司股东的净资产 （元） 1,089,565,761.85 991,307,755.53 9.91% 885,033,741.40 六、分季度主要财务指标 单位：元 第一季度 第二季度 第三季度 第四季度 营业收入 166,051,265.79 201,957,098.98 205,551,435.79 221,974,409.91 归属于上市公司股东的净利润 20,205,413.35 34,109,427.63 32,802,966.52 43,206,423.02 归属于上市公司股东的扣除非经 常性损益的净利润 20,011,694.25 32,131,143.77 31,415,078.98 40,769,537.34 经营活动产生的现金流量净额 11,604,621.14 34,759,948.13 39,212,679.60 75,892,310.56 上述财务指标或其加总数是否与公司已披露季度报告、半年度报告相关财务指标存在重大差异 □是√否 七、境内外会计准则下会计数据差异 1、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 □适用√不适用 公司报告期不存在按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。 2、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 □适用√不适用 公司报告期不存在按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。 八、非经常性损益项目及金额 √适用□不适用 单位：元 项目 2017年金额 2016年金额 2015年金额 说明 非流动资产处置损益（包括已计提资产减 值准备的冲销部分） -27,820.86 -241,171.85 -72,620.25 计入当期损益的政府补助（与企业业务密 切相关，按照国家统一标准定额或定量享 7,295,860.98 7,623,735.43 2,583,029.48 受的政府补助除外） 同一控制下企业合并产生的子公司期初至 合并日的当期净损益 21,286,904.50 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 -36,700.87 -12,848.25 3,491.66 减：所得税影响额 1,137,745.37 1,158,590.57 394,709.09 少数股东权益影响额（税后） 96,817.70 33,325.64 合计 5,996,776.18 6,177,799.12 23,406,096.30 -- 对公司根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》定义界定的非经常性损益项目，以及把《公 开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目，应 说明原因 □适用√不适用 公司报告期不存在将根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》定义、列举的非经常性损益 项目界定为经常性损益的项目的情形。 第三节 公司业务概要 一、报告期内公司从事的主要业务 公司是否需要遵守特殊行业的披露要求 否 （一）主要业务范围、主要产品及用途、主要业绩驱动因素 公司核心主营业务为“环氧绝缘件+光学显微镜”的双主业模式，分别是环氧绝缘件的研发、生产和销售和光学显微镜、数码显微镜和显微图像集成系统产品研发、生产和销售。 环氧绝缘件产品应用范围涵盖了10kV～550kV中低压、高压、超高压等多个电压等级并具备了特高压等级生产工艺技术；主要产品包括三相或单相绝缘子、绝缘台、绝缘筒、绝缘杆、密封端子、固封极柱、套管、支柱绝缘子以及磁悬浮和电气化铁路用绝缘器件。这些产品是电气设备中用于隔离不同电位导体的关键部件，能够保证电气设备的正常运行，达到能量转换、能量传输与信息传输的目的；其在不同的电气设备中，根据产品技术要求的需要，起着隔离、支撑、固定、贮能、灭弧、改善电位梯度、防潮、防霉、防辐射以及保护导体等诸多作用。环氧绝缘件的性能直接决定电气设备的使用寿命、可靠性、稳定性等各项性能指标，一旦出现故障，无论何种电气设备都将失去其正常的运行能力，并可能造成大面积的停电事故，甚至可能引发输配电设备的起火、爆炸等安全事故。环氧绝缘件是电力设备的核心零部件之一。 光学显微镜系列产品主要应用于基础教育、高等教育、科学研究、工业和生物医学领域。其中，光学显微镜是利用光学原理，把人眼所不能分辨的微小物体放大成像，以供人们提取微细结构信息，是集光、机、电及数字技术于一身的精密仪器。 数码显微镜是在光学显微镜的基础上利用数字成像技术实现目镜成像向计算机系统大屏幕转移的精密电子仪器系统。显微集成图像系统是在数码显微镜的基础上利用网络通讯技术实现多台数码显微镜互联互动的精密电子仪器系统。公司利用自身在产品研发、生产管理、产品工艺、品质管理和客户管理上的优势，向国内外客户提供优质的终端产品。 报告期内，公司实现营业总收入79,553.42万元，同比增长8.7%，利润总额15,077.19万元比上年同期增长10.23%，归属于母公司股东的净利润13,032.42万元同比增长14.65%,业绩增长的主要驱动因素为： 1、政策推动因素 十三五时期考核的是配网“累计”投资，配网或将成为我国电网投资中的结构性机会。2015年7月31日，国家能源局下发《配电网建设改造行动计划(2015-2020)》，提出2015-2020年配电网建设改造投资不低于2万亿元。比市场预期的年均3000亿元投资仍有24%以上增速。2015年国网配网投资约2271亿元，南网配网投资342亿元，两大电网公司总共投资2600亿元；2016年国网配网投资约2737亿元，南网配网投资500亿元，两大电网公司总共投资3200亿元；2017年我们保守预计与2015年持平，根据《行动计划》要求的2016-2020年累计1.7万亿元投资，因此2018-2020年三年时间累计投资仍有1.12万亿元空间，年均3733亿元。随着2018年增量配网要实现试点项目地级以上城市全覆盖，配网有望进入十三五收官投资热潮。政策上看，输配电设备的未来国内市场依旧空间巨大，环氧绝缘件制品作为输配电设备核心零部件亦具备市场发展空间。 2、管理及研发设计创新推动因素 公司通过不断推动管理创新，提高管理效率和水平。公司大力推动精益管理模式创新，使公司成本和管理效率均得到改善。在此基础上，公司重视研发创新，不断引进优秀研发人才，推动产品研发设计创新；致力于将新科技、新材料、新工艺融入产品，提升产品科技附加值，保持市场竞争的优势。 报告期内公司从事的主要业务、主要产品及其用途、主要的业绩驱动因素等未发生重大变化。 （二）主要经营模式 1、环氧绝缘件产品 该产品专业性较强，不同客户，尤其是优质客户出于差别化竞争的考虑，对产品的电压等级、电气性能、机械性能、热性能、气密性、使用环境以及外观尺寸有不同要求，因此需求的个性化程度很高。公司主要采取“以销定产”的生产方式组织生产，而采购、生产、售后服务等业务环节的实施主要围绕销售合同或订单展开。 （1）采购模式 环氧绝缘件产品专业性较强，不同客户，尤其是优质客户出于差别化竞争的考虑，对产品的电压等级、电气性能、机械性能、热性能、气密性、使用环境以及外观尺寸有不同要求，因此需求的个性化程度很高。公司主要采取“以销定产”的生产方式组织生产，而采购、生产、售后服务等业务环节的实施主要围绕销售合同或订单展开。 （2）生产模式 公司生产模式为“以单定产”，即根据所获得的订单由公司组