2017年南京医药股份有限公司中报

南京医药股份有限公司 2017 年半年度报告 1 / 134 公司代码： 600713 公司简称： 南京医药 南京医药股份有限公司 2017 年半年度报告 重要提示 一、 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证半年度报告内容的真实、准确、完 整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。 二、 未出席董事情况 未出席董事职务 未出席董事姓名 未出席董事的原因说明 被委托人姓名 董事 仇向洋 公务原因 季文章 三、 本半年度报告未经审计。 四、 公司负责人陶昀、主管会计工作负责人孙剑及会计机构负责人（会计主管人员） 李菁声明： 保证半年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 五、 经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案 公司半年度未进行利润分配。 六、 前瞻性陈述的风险声明 √适用 □不适用 本报告中所涉及的未来计划、发展战略等前瞻性描述不构成公司对投资者的实质承诺，敬请投资 者注意投资风险。 南京医药股份有限公司 2017 年半年度报告 2 / 134 七、 是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况 否 八、 是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况 否 九、 重大风险提示 公司已在本报告中详细描述可能存在的相关风险，敬请查阅“第四节经营情况讨论与分析”中“ 可 能面对的风险” 部分的内容。 十、 其他 □适用 √不适用 南京医药股份有限公司 2017 年半年度报告 3 / 134 目录 第一节 释义.....................................................................................................................................4 第二节 公司简介和主要财务指标.................................................................................................5 第三节 公司业务概要.....................................................................................................................8 第四节 经营情况的讨论与分析...................................................................................................10 第五节 重要事项...........................................................................................................................17 第六节 普通股股份变动及股东情况...........................................................................................32 第七节 优先股相关情况...............................................................................................................34 第八节 董事、监事、高级管理人员情况...................................................................................35 第九节 公司债券相关情况...........................................................................................................36 第十节 财务报告...........................................................................................................................36 第十一节 备查文件目录.................................................................................................................133 南京医药股份有限公司 2017 年半年度报告 4 / 134 第一节 释义 在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义： 常用词语释义 中国证监会 指 中国证券监督管理委员会 江苏证监局 指 中国证券监督管理委员会江苏监管 局 上交所 指 上海证券交易所 交易商协会 指 中国银行间市场交易商协会 江苏省国资委 指 江苏省人民政府国有资产监督管理 委员会 南京市国资委 指 南京市人民政府国有资产监督管理 委员会 南京医药、公司、本公司 指 南京医药股份有限公司 本集团 指 本公司及合并报表范围子公司 南京医药集团、南药集团 指 南京医药集团有限责任公司，公司控 股股东 南京医药产业集团，产业集团 指 南京医药产业（集团）有限责任公司， 公司控股股东的控股股东，国有资产 授权经营单位 新工投资集团，新工投 指 南京新工投资集团有限责任公司，南 京医药产业（集团）有限责任公司的 控股股东，国有资产授权经营单位 Alliance Healthcare 指 Alliance Healthcare Asia Pacific Limited （一家依据香港法律注册成立 的公司），公司股东 Walgreens Boots Alliance、 WBA 指 Walgreens Boots Alliance, Inc.，一家 在美国 NASDAQ 上市的公司 （ Nasdaq:WBA）， Alliance Healthcare 间接控股股东。 金陵药业 指 金陵药业股份有限公司 南京白敬宇 指 南京白敬宇制药有限责任公司 南京中山制药 指 南京中山制药有限公司 中健之康供应链 指 中健之康供应链服务有限责任公司 南京益同 指 南京益同药业有限公司 南京艾德 指 南京艾德凯腾生物医药有限责任公 司 南药湖北 指 南京医药湖北有限公司 湖北中山医疗 指 湖北中山医疗投资管理有限公司 中健之康 指 中健之康供应链服务有限责任公司 江苏华晓 指 江苏华晓医药物流有限公司 南通健桥 指 南京医药南通健桥有限公司 淮安天颐 指 南京医药（淮安）天颐有限公司 福建同春 指 福建同春药业股份有限公司 南京医药股份有限公司 2017 年半年度报告 5 / 134 第二节 公司简介和主要财务指标 一、 公司信息 公司的中文名称 南京医药股份有限公司 公司的中文简称 南京医药 公司的外文名称 NanJing Pharmaceutical Company Limited 公司的外文名称缩写 NPC 公司的法定代表人 陶昀 二、 联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 李文骏 王冠 联系地址 南京市雨花台区小行里尤家凹1 号（南京国际健康产业园） 8号 楼 南京市雨花台区小行里尤家凹1 号（南京国际健康产业园） 8号 楼 电话 025-84552601 025-84552680 传真 025-84552601 025-84552680 电子信箱 liwenjun1@njyy.com wangguan@njyy.com 三、 基本情况变更简介 公司注册地址 南京市雨花台区小行里尤家凹1号 公司注册地址的邮政编码 210012 公司办公地址 南京市雨花台区小行里尤家凹1号（南京国际健康产业 园） 8号楼 公司办公地址的邮政编码 210012 公司网址 http://www.njyy.com 电子信箱 600713@njyy.com 四、 信息披露及备置地点变更情况简介 公司选定的信息披露报纸名称 上海证券报；中国证券报；证券时报 登载半年度报告的中国证监会指定网站的 网址 www.sse.com.cn 公司半年度报告备置地点 公司投资与战略规划部 五、 公司股票简况 股票种类 股票上市交易所 股票简称 股票代码 A股 上海证券交易所 南京医药 600713 六、 其他有关资料 □适用 √不适用 南京医药股份有限公司 2017 年半年度报告 6 / 134 七、 公司主要会计数据和财务指标 (一) 主要会计数据 单位： 元 币种： 人民币 主要会计数据 本报告期 （ 1－6月） 上年同期 本报告期比上 年同期增减 (%) 营业收入 13,492,497,878.58 12,960,470,563.37 4.10 归属于上市公司股东的净利润 112,367,652.84 81,401,811.64 38.04 归属于上市公司股东的扣除非经常 性损益的净利润 97,421,343.57 81,261,350.08 19.89 经营活动产生的现金流量净额 -723,221,515.15 -173,775,081.70 不适用 本报告期末 上年度末 本报告期末比 上年度末增减 (%) 归属于上市公司股东的净资产 2,698,653,187.01 2,626,180,869.92 2.76 总资产 14,735,278,776.61 13,961,833,947.61 5.54 (二) 主要财务指标 主要财务指标 本报告期 （ 1－6月） 上年同期 本报告期比上年 同期增减(%) 基本每股收益（元／股） 0.125 0.091 37.36 稀释每股收益（元／股） 0.125 0.091 37.36 扣除非经常性损益后的基本每股收益 （元／股） 0.109 0.091 19.78 加权平均净资产收益率（ %） 4.189 3.483 增加0.706个百分 点 扣除非经常性损益后的加权平均净资 产收益率（ %） 3.632 3.477 增加0.155个百分 点 公司主要会计数据和财务指标的说明 □适用 √不适用 八、 境内外会计准则下会计数据差异 □适用 √不适用 九、 非经常性损益项目和金额 √适用 □不适用 单位:元 币种:人民币 非经常性损益项目 金额 附注（如适用） 非流动资产处置损益 27,770,032.44 越权审批，或无正式批准文件， 或偶发性的税收返还、减免 计入当期损益的政府补助，但 与公司正常经营业务密切相 关，符合国家政策规定、按照 南京医药股份有限公司 2017 年半年度报告 7 / 134 一定标准定额或定量持续享受 的政府补助除外 计入当期损益的对非金融企业 收取的资金占用费 企业取得子公司、联营企业及 合营企业的投资成本小于取得 投资时应享有被投资单位可辨 认净资产公允价值产生的收益 非货币性资产交换损益 委托他人投资或管理资产的损 益 因不可抗力因素，如遭受自然 灾害而计提的各项资产减值准 备 债务重组损益 企业重组费用，如安置职工的 支出、整合费用等 交易价格显失公允的交易产生 的超过公允价值部分的损益 同一控制下企业合并产生的子 公司期初至合并日的当期净损 益 与公司正常经营业务无关的或 有事项产生的损益 除同公司正常经营业务相关的 有效套期保值业务外，持有交 易性金融资产、交易性金融负 债产生的公允价值变动损益， 以及处置交易性金融资产、交 易性金融负债和可供出售金融 资产取得的投资收益 单独进行减值测试的应收款项 减值准备转回 对外委托贷款取得的损益 采用公允价值模式进行后续计 量的投资性房地产公允价值变 动产生的损益 根据税收、会计等法律、法规 的要求对当期损益进行一次性 调整对当期损益的影响 受托经营取得的托管费收入 除上述各项之外的其他营业外 收入和支出 -4,353,560.59 其他符合非经常性损益定义的 损益项目 少数股东权益影响额 -2,061,620.89 所得税影响额 -6,408,541.69 合计 14,946,309.27 南京医药股份有限公司 2017 年半年度报告 8 / 134 十、 其他 □适用 √不适用 第三节 公司业务概要 一、 报告期内公司所从事的主要业务、经营模式及行业情况说明 （一）公司主要从事业务 公司属于药品流通行业，主要从事药品流通业务，即从上游医药生产企业采购药品，然后再 批发给下游的经销商、医院、药店等或通过零售直接销售给消费者。公司批零一体业务协同发展， 具有较稳固的上下游经营渠道， 业务规模现居国内医药流通业第六位。 （二）公司经营模式 公司目前以医药批发、医药零售、医药“互联网+”业务以及医药第三方物流服务业务为主营业 务。 1、医药批发 该类业务是指公司从国内外供货商采购产品，收到订单后及时安排物流配送服务。业务服务 对象主要包括医院、社区卫生机构、连锁药房及药店、诊所、 农村乡镇卫生院等非公立医疗机构 （统称第三终端）及商业分销企业。经过多年发展，公司在医药行业刚性需求带动和自身作为区 域性集团化企业所保持的地缘优势下， 持续加大对医疗机构的医药批发业务， 公司在华东区域市 场积累的医药商业运作经验、资源和品牌知名度，也为公司以利益协同的药事服务为核心的医疗 机构业务进一步拓展打下良好基础。由于中国的医院占药品销售终端最大比重，且医院纯销方式 符合“两票制”的医改政策方向，故医院纯销业务仍将是公司未来流通业务发展的主要模式，也是 我国医药商业模式最重要的发展趋势之一。 药事服务商业模式是公司对医疗机构供应链服务业务的核心业务，其服务模式基于利益协同， 以为公众和社会提供健康利益管理与服务为目标，以集成化供应链为思想基础，以处方集为载体， 以信息化技术为支撑，为客户医院提供标准化、专业化、个性化与增值化的综合药事服务解决方 案，使医疗机构的药品管理实现信息流、物流、票据流、资金流的整合，从而提高医院管理水平 和效率。公司也在与医疗机构形成契约化的药事服务管理业务、巩固及维护与其业务伙伴关系的 同时，进一步体现药品流通企业的价值，为探索医药分开提供有益的、可借鉴可操作的实践路径。 2、医药零售业务 该类业务终端分布在江苏省南京、徐州、扬州、盐城、淮安、南通等市以及安徽省合肥、福 建省福州等地，主要通过直营店和部分加盟店连锁形式销售处方药、非处方药及医疗保健品等医 药产品。公司目前药品零售门店总数 330 家（ 定点医保资质门店占比超过九成） ，旗下有 6 家百 年老字号药店，在当地乃至海外都有一定知名度和影响力。公司积极打造标准化、专业化、模式 化的门店经营模式，强化药学服务与人文关怀，推动药店经营从“以药品为中心”的保障供应型向 “以患者为中心”的技术服务型全面转型， 正逐步形成以消费者健康需求服务和健康利益管理为核 心的“南京医药健康管理”品牌以及资源共享、优势互补的批零一体协同发展格局。 3、医药“互联网+”业务 医药电子商务在便利性、减少流通成本方面具有不可比拟的优势。公司 O2O 和 B2C 电商平 台在零售专业线进行推广复制， 并同步推动立足中药代煎代熬业务的“互联网+中药药事服务”平台 和实现供应链协同服务的批发业态 B2B 电商平台建设，发挥公司品牌影响力及区域资源优势，积 极研究探索，开发并实施以客户为核心、以健康管理服务为特征的线上线下一体化的电子商务营 销模式。 2017 年上半年公司医药电商业务收入 5,033.72 万元。 4、医药第三方物流服务业务 医药第三方物流服务业务是指公司建立以综合管理平台为龙头，以主营业务为主体的集中采 购、分区域存储、统一配送、网络共享以及政府集中监控，面向医药企业、医药电商业务提供商 提供物流配送服务业务。公司以社会化健康服务为导向，以信息技术为依托，以南京医药具备三 级仓储网络的现代物流设施及设备为基础，以符合新版 GSP 要求的药品保障体系为核心，整合资 源，降低供应商物流成本，以提供快捷、规范的药品物流综合服务（含物流增值服务）实现业务 增收。目前公司具备第三方物流资质的企业共 5 家， 2017 年上半年公司医药第三方物流服务业务 收入 134.24 万元。 南京医药股份有限公司 2017 年半年度报告 9 / 134 （三）行业情况说明 根据商务部市场秩序司于 2017 年 6 月发布的《药品流通行业运行统计分析报告（ 2016）》， 2016 年药品流通市场销售规模稳步增长，增速略有回升。商务部药品流通统计系统数据显示，全 国七大类医药商品 2016 年度销售总额 18,393 亿元（含税），扣除不可比因素同比增长 10.4%， 增速较上年上升 0.2 个百分点。其中，药品零售市场 3,679 亿元，扣除不可比因素同比增长 9.5%， 增速同比上升 0.9 个百分点。 2017 年是深化医药卫生体制改革和推进供给侧结构性改革的关键之年。在《 “健康中国 2030” 规划纲要》、《 “十三五”期间深化医药卫生体制改革规划》、《国务院办公厅关于进一步改革完 善药品生产流通使用政策的若干意见》和《印发关于在公立医疗机构药品采购中推行“两票制”的 实施意见（试行）的通知》等纲领性政策文件的指导下，各项改革举措将全面推行，行业发展面 临新的机遇和挑战。 1、药品流通行业发展模式加速转变。 行业业态重组将持续加速，批零业务一体化发展将成为主流。行业面临新模式、新业态、新 技术的挑战，市场竞争将更加充分，企业管理能力和成本控制能力将受到严峻考验。 2、药品流通行业格局全面调整。 “两票制”政策的实施，将大幅压缩药品流通环节，加速全行业洗牌过程，行业集中度不断 提高，并逐步倒逼药品零售、物流、电商行业加速集约化、信息化、标准化进程，最终实现行业 格局的全面调整。 3、医药供应链管理服务加速升级。 药品流通企业将逐步运用全局供应链思维，利用物联网、区块链等技术，建设供应链一体化 管理平台；将依托互联网打造开放共享、合作共赢、高效便捷的智慧物流生态体系，构建信息化、 数据化、标准化、开放化、平台协同化的医药物流信息互联网共享体系，逐步向卓越的医药供应 链服务商转型。 4、医药电商跨界融合进程持续推进。 “处方药+电子处方+医保在线支付” 的三方信息共享模式或将成为下一个药品零售业务增长 点。医药电商企业将整合供应链上下游资源，借助网络及信息技术优势，建立基于各类电子商务 平台的线下实体药店网络和药品配送网络，完善药品供应保障和患者健康服务体系，加快线上线 下融合进程。 5、药品零售经营方式不断创新。 医疗机构、医保机构、零售药店三方信息共享试点和零售药店分类分级管理试行将为药品零 售行业发展提供重要机遇。发展新业态、组织新产品、打造新环境、运用新技术、尝试新模式和 新营销、拓展新领域将成为主流趋势。以消费者体验为中心的健康咨询、用药指导、数据检测、 辅助诊断等专业药事服务也将催生更多“新零售”模式。 6、行业基础建设作用日益增强。 加强行业基础数据建设将带动行业人流、物流、资金流、信息流资源的充分融合，为药品流 通行业的健康有序发展提供有力支持。药品流通企业将不断提升人力资源管理水平，同时预先培 养或积极引入具有医、养、护及健康管理专业背景的综合性人才，为企业可持续发展打好基础。 二、 报告期内公司主要资产发生重大变化情况的说明 □适用 √不适用 三、 报告期内核心竞争力分析 √适用 □不适用 （一）、规模渠道及商业网络优势 公司是医药流通行业内的区域性集团化企业，业务网络覆盖苏皖闽鄂等地及云川部分地区近 70 个城市，拥有全国性的布局和物流配送能力，并且多年来在销售渠道、供应链及运营体系建设 方面不断发展，在华东区域保持有良好的规模、渠道以及商业网络竞争优势。 （二）、药事服务业务模式创新优势 南京医药股份有限公司 2017 年半年度报告 10 / 134 公司是我国最早开展药事服务的医药流通企业，《医药流通企业基于利益协同的药事服务管 理》项目曾在 2011 年荣获国家级管理创新成果一等奖（系行业内首家获此奖项的企业）， 2016 年 4 月公司荣获中国药品流通行业“十二五”最佳管理创新奖。领先的药事服务经验及实践有助于 公司突破行业竞争同质化局面，提升公司的差异化竞争能力。 （三）、仓储及物流配送优势 公司已有物流中心 23 个（其中主要物流中心 13 个） ，并已在持续投入开展物流设施规模扩 建和现代物流管理水平升级建设，拥有全国范围内较高水平的终端配送能力、辐射周边地区的快 速配送网络体系以及药品仓库的较高管理水平。公司的仓储面积、仓储量、物流配送能力、订单 反应能力均居于行业内企业前列，存货周转率在同行中保持较高水平，并已开展第三方医药物流 业务及相关物流增值服务。 （四）、集成化供应链体系优势 药品供应链体系建设是国际药品流通行业发展的重要趋势。。公司多年来坚持开展以社会公 众的健康消费需求为订单、以药事管理服务为核心特征、以互联网和物联网技术为依托、以提供 健康产品与服务为目标的集成化供应链体系建设， 努力将专业化、现代化的物流服务延伸到药品 生产和终端销售环节， 以使自身与其它相关的竞争者形成差异化经营。 （五）、信息管理优势 公司时刻关注新型信息技术的发展，并致力于这些新型信息技术与公司自身业务、管理、发 展战略相结合的实际应用。 公司以高标准建设的数据中心为载体，通过企业数据集成整合、可视 化分析、第三方物流、 GSP 改造以及面向供应链上下游的服务平台等项目在企业管理、对外服务 以及模式创新上予以应用，取得良好的实际效益和成果。在信息化建设的过程中，公司积累了丰 富的企业信息化建设的实践经验，为业务经营、管理与企业发展战略的实现打下了坚实基础。 （六）战略投资者优势 公司的境外战略投资者 WBA（中文简称沃博联）为全球第一家以药店为主导的世界级医药 保健企业，在最新发布的《财富》世界 500 强排行榜排名第 37 位。公司以《全国药品流通行业发 展规划（ 2016-2020 年）》为指引，学习借鉴国外同行先进的企业管理理念和经验，共享各方优 势资源，优化经营模式、管理方式和技术手段，稳步推进战略合作，提升自身品牌质量和核心竞 争力，坚持由传统的医药流通企业向健康服务企业全面转型。 第四节 经营情况的讨论与分析 一、 经营情况的讨论与分析 2017 年是公司在“十三五”期间加快改革发展的关键之年。 公司紧紧围绕既定战略目标和年度 重点工作任务，面对“ 两票制”及药品招标政策影响，强化风险防范，增强协同协作，努力创新 突破，助推转型发展。 2017 年上半年，公司主营业务稳步增长，实现销售收入 134.92 亿元，同比 增长 4.10%；整体运营质量持续提升，权益净利润 11,236.77 万元，同比增长 38.04%；扣除非经 常性损益后净利润 9,742.13 万元,同比增长 19.89%，企业保持健康发展势头。 （一）积极应对药品招标及“