2018年山东沃华医药科技股份有限公司年报

山东沃华医药科技股份有限公司 ShandongWohuaPharmaceuticalCo.,Ltd 二○一八年年度报告 第一节重要提示、目录和释义 公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。 公司负责人赵丙贤、主管会计工作负责人王炯及会计机构负责人(会计主管人员)王炯声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 所有董事均已出席了审议本报告的董事会会议。 本报告中涉及的未来发展陈述，属于计划性事项，不构成公司对投资者的实质承诺，敬请投资者注意投资风险。 公司在本报告第四节“经营情况讨论与分析”中“九、公司未来发展的展望”部分，详细描述了公司经营中可能存在的风险，敬请投资者关注相关内容。 公司经本次董事会审议通过的利润分配预案为：以360,756,000股为基数，向全体股东每10股派发现金红利0.50元（含税），送红股0股（含税），不以公积金转增股本。 目录 第一节重要提示、目录和释义.............................................................2 第二节公司简介和主要财务指标...........................................................5 第三节公司业务概要.....................................................................9 第四节经营情况讨论与分析..............................................................13 第五节重要事项........................................................................30 第六节股份变动及股东情况..............................................................41 第七节优先股相关情况..................................................................46 第八节董事、监事、高级管理人员和员工情况..............................................47 第九节公司治理........................................................................54 第十节公司债券相关情况................................................................61 第十一节财务报告......................................................................62 第十二节备查文件目录.................................................................159 释义 释义项 指 释义内容 公司、本公司、沃华医药 指 山东沃华医药科技股份有限公司 济顺制药 指 南昌济顺制药有限公司 康辰药业 指 辽宁康辰药业有限公司 GMP 指 药品生产质量管理规范 董事会 指 山东沃华医药科技股份有限公司董事会 监事会 指 山东沃华医药科技股份有限公司监事会 股东大会 指 山东沃华医药科技股份有限公司股东大会 报告期 指 2018年1月1日至2018年12月31日 第二节公司简介和主要财务指标 一、公司信息 股票简称 沃华医药 股票代码 002107 股票上市证券交易所 深圳证券交易所 公司的中文名称 山东沃华医药科技股份有限公司 公司的中文简称 沃华医药 公司的外文名称（如有） ShandongWohuaPharmaceuticalCo.,Ltd. 公司的法定代表人 赵丙贤 注册地址 山东省潍坊高新技术产业开发区梨园街3517号 注册地址的邮政编码 261205 办公地址 山东省潍坊高新技术产业开发区梨园街3517号 办公地址的邮政编码 261205 公司网址 http://www.wohua.cn 电子信箱 dongmi_002107@163.com 二、联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 王炯（代） 都培田 联系地址 山东省潍坊高新技术产业开发区梨园街山东省潍坊高新技术产业开发区梨园街 3517号 3517号 电话 0536－8553373 0536－8553373 传真 0536－8553373 0536－8553373 电子信箱 dongmi_002107@163.com zhengdai_002107@163.com 三、信息披露及备置地点 公司选定的信息披露媒体的名称 《中国证券报》、《证券时报》 登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 http://www.cninfo.com.cn 公司年度报告备置地点 公司董事会办公室、深圳证券交易所 四、注册变更情况 组织机构代码 无变更 公司上市以来主营业务的变化情况（如有）无变更 历次控股股东的变更情况（如有） 无变更 五、其他有关资料 公司聘请的会计师事务所 会计师事务所名称 瑞华会计师事务所（特殊普通合伙） 会计师事务所办公地址 北京市东城区永定门西滨河路8号院7号楼中海地产广场西塔9层 签字会计师姓名 秦怀武、牟会玲 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的保荐机构 √适用□不适用 保荐机构名称 保荐机构办公地址 保荐代表人姓名 持续督导期间 国都证券股份有限公司 北京市东城区东直门南大街3花宇、许达 号国华投资大厦九层 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的财务顾问 □适用√不适用 六、主要会计数据和财务指标 公司是否需追溯调整或重述以前年度会计数据 □是√否 2018年 2017年 本年比上年增减 2016年 营业收入（元） 774,415,740.26 726,646,140.74 6.57% 562,845,617.66 归属于上市公司股东的净利润（元） 45,651,518.39 57,031,878.59 -19.95% 48,809,430.02 归属于上市公司股东的扣除非经常性损 益的净利润（元） 41,783,902.91 55,288,405.17 -24.43% 45,911,295.76 经营活动产生的现金流量净额（元） 107,883,591.47 123,881,287.06 -12.91% 72,909,796.10 基本每股收益（元/股） 0.13 0.16 -18.75% 0.14 稀释每股收益（元/股） 0.13 0.16 -18.75% 0.14 加权平均净资产收益率 7.99% 11.02% -3.03% 10.18% 2018年末 2017年末 本年末比上年末增 2016年末 减 总资产（元） 922,375,081.54 855,495,508.77 7.82% 705,626,466.89 归属于上市公司股东的净资产（元） 594,045,642.81 548,394,124.42 8.32% 489,016,058.70 七、境内外会计准则下会计数据差异 1、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 □适用√不适用 公司报告期不存在按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。 2、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 □适用√不适用 公司报告期不存在按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。 八、分季度主要财务指标 单位：元 第一季度 第二季度 第三季度 第四季度 营业收入 185,240,304.65 172,748,784.22 201,644,241.41 214,782,409.98 归属于上市公司股东的净利润 17,229,854.39 20,718,177.31 8,163,900.51 -460,413.82 归属于上市公司股东的扣除非经 常性损益的净利润 17,097,435.02 20,204,407.16 8,520,302.62 -4,038,241.89 经营活动产生的现金流量净额 15,696,505.27 18,009,180.23 31,448,652.43 42,729,253.54 上述财务指标或其加总数是否与公司已披露季度报告、半年度报告相关财务指标存在重大差异 □是√否 九、非经常性损益项目及金额 √适用□不适用 单位：元 项目 2018年金额 2017年金额 2016年金额 说明 非流动资产处置损益（包括已计提资产减 值准备的冲销部分） 845,558.87 -95,564.00 194,675.07 计入当期损益的政府补助（与企业业务密 切相关，按照国家统一标准定额或定量享 4,966,503.00 3,264,014.16 3,540,836.74 受的政府补助除外） 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 -1,427,283.07 23,114.45 -224,980.44 其他符合非经常性损益定义的损益项目 16,721.97 减：所得税影响额 660,225.11 480,369.51 528,381.88 少数股东权益影响额（税后） -126,339.82 967,721.68 84,015.23 合计 3,867,615.48 1,743,473.42 2,898,134.26 -- 对公司根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》定义界定的非经常性损益项目，以及把《公 开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目，应说明原因 □适用√不适用 公司报告期不存在将根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》定义、列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目的情形。 第三节公司业务概要 一、报告期内公司从事的主要业务 公司是否需要遵守特殊行业的披露要求 否 （一）主要业务 公司前身可追溯到清朝乾隆年间的万和堂药庄，是一家拥有二百多年历史，集研发、生产、销售为一体的中成药生产企业。目前，公司拥有15个中成药独家品种，公司主导产品为心可舒片、骨疏康、荷丹片。 （二）主要产品 心可舒片，由丹参、三七、葛根、山楂、木香五味中药精制而成，具有活血化瘀、行气止痛之功效，用于气滞血瘀型冠心病引起的胸闷、心绞痛、高血压、头晕、头痛、颈项疼痛及心律失常、高血脂等症。该组方不含冰片成分，对胃肠道无刺激作用；不含虫类药成分，无毒性蓄积，无异体蛋白过敏反应；临床使用20多年，未发现任何严重不良反应。 骨疏康，由淫羊藿、熟地黄、骨碎补、黄芪、丹参、木耳、黄瓜籽七味中药精制而成，具有补肾益气，活血壮骨之功效，主治中老年骨质疏松症，伴有腰脊酸痛，足膝酸软，神疲乏力等症状者。 荷丹片,由荷叶、丹参、山楂、番泻叶、补骨脂五味中药精制而成，具有化痰降浊、活血化瘀，治疗高脂血症的作用，是国家级中药三类新药和国家配方专利产品，全国独家产品。 （三）行业发展阶段及周期性 中医药作为我国独特的卫生资源、潜力巨大的经济资源、具有原创优势的科技资源、优秀的文化资源和重要的生态资源，在经济社会发展中发挥着重要作用。同时，我国中医药资源总量仍然不足，中医药服务领域出现萎缩现象，基层中医药服务能力薄弱；中医药高层次人才缺乏，继承不足、创新不够；中药产业集中度低，野生中药材资源破坏严重，部分中药材品质下降，影响中医药可持续发展。中医药行业作为与人民健康、生活水平、科技发展密切相关的行业之一，为典型的弱周期行业，不存在明显的周期性特征。二、主要资产重大变化情况 1、主要资产重大变化情况 主要资产 重大变化说明 无形资产 期末余额较期初余额降低30.97%，主要系报告期内计提无形资产减值准备所致。 在建工程 期末余额较期初余额增加2,627.35万元，主要系报告期内机器设备投资增加所致。 其他应收款 期末余额较期初余额增长47.06%，主要系报告期内营销备用金增加所致。 存货 期末余额较期初余额增长47.55%，主要系报告期内库存商品、在产品储备增加所致。 其他流动资产 期末余额较期初余额增长1,695.68%，主要系报告期内预缴企业所得税所致。 递延所得税资产 期末余额较期初余额增长94.16%，主要系报告期内计提资产减值准备及产生可抵扣亏损所致。 其他非流动资产 期末余额较期初余额增长3,553.68%，主要系报告期内预付设备及土地款所致。 2、主要境外资产情况 □适用√不适用 三、核心竞争力分析 公司是否需要遵守特殊行业的披露要求 否 过去几年，公司专注执着磨砺两把“独门利剑”，一是强大的企业文化，二是强大的产品线。两个“独门利剑”必须发生化学反应，必须紧密地结合起来，才能产生不可复制的核心竞争力，二者结合起来就是资源共享、协同增效。 沃华医药自2002年改制创立以来，就确立了打造百年企业的梦想。为实现这个梦想，公司把企业文化始终放在首位，长期、一贯、一致地实践和探索。赵丙贤董事长通过对国内外众多企业兴衰成败的观察和思考，得出了企业能否基业长青的关键在于企业文化这一定论，花了六年多的时间写了《有效动作论》这本书，把许多成功企业的共同规律和我们自身实践与感悟提炼成一种靠文化、靠理念、靠制度管理企业的理论，成为沃华医药独创独有的文化。公司的核心战略包括五个方面，统一服务于核心理念（即核心使命和核心价值），是公司高水准“硬件”和“软件”的有利保障和强化： 1、长期、一贯、一致践行《有效动作论》，人人熟练使用表录群会，人人公开透明四类动作，人人积累重复高效动作，创造可持续卓越业绩。 董事长写作《有效动作论》的灵感源自公司员工每周有效动作录的“真实记录”，从根本上讲，这本书的理念是团队的，所以践行《有效动作论》就是践行团队的高效动作理念。公司员工熟练使用表录群会，通过表录群会公开透明自己的四类动作，从自己和他人的四类动作中积累重复高效动作。只要岗位高效动作积累到多数人达成共识的程度，就有必要总结提炼出相应岗位高效制度。各级经理要依《有效动作论》理念及衍生制度领导团队，使团队每个人都能取得更辉煌的业绩。 2、先人后事，吸引、服务和成就有杰出信誉和业绩记录的人，建设高效动作团队。 各级经理的首要职责是依《有效动作论》选人用人、服务他人，既要想方设法吸引外部的有杰出信誉 和业绩记录的人，又要想方设法服务和成就内部的依《有效动作论》做出杰出信誉和业绩记录的人，吸引、服务和成就他人的业绩是衡量经理业绩的首要标准。建设一支依《有效动作论》高效动作的团队是每个经理最大的业绩。公司坚持外引优秀人才，内培优秀人才。多年来，公司吸引了大量外部优秀人才，尤其是营销方面人才，为预算制专业化临床推广模式贡献极大的聪明才智；公司制定并坚持执行人才发展规划，对内部人才有针对性地培训并提供成长机会，这些高效动作较好地满足了公司执行核心战略时对管理人才和专业人才的需求。公司坚持举办“好习惯训练营”，由拥有卓越业绩记录和信誉记录的公司人员担任训练营的管理和培训人员，让最基层的员工能真正感受到好习惯的力量，实现“重复好习惯，替换坏习惯，创造新习惯，觅核心习惯”，发现、了解、利用和调控习惯回路，更好地让员工释放出习惯的巨大力量，创造可持续卓越业绩。 3、依托公司现有独家产品成功研发生产所形成的知识产权和独特资源，研发和收购越来越多相关独家产品，构筑无以伦比产品线。 根据中国药品管理的法律和规定，制定正确的知识产权保护战略，把独家产品各类专利保护从时间段上“串联”起来，确保我们有时间有财力持续加大技术、工艺等各方面投入，把每个独家产品做成公认的极品，核心使命才不是空谈。只有搭载和做大更多相关独家产品，构筑无与伦比产品线，才能形成独特竞争优势。公司近几年持续引进“脑血疏口服液”等新品种，同时加强对新品种的研发和市场扶持工作。公司通过不断改善，持续创新，研发、购买、生产、营销越来越多的独家好药，构筑独家产品线，为更多患者创造卓越治疗价值。 4、确保依法经营，确保资产安全，确保产品质量，确保资格价格，确保政府支持，确保成本优势。 坚持依法治企和以德治企相结合，绝不赚违法的钱，绝不做违法的事，一切动作必须始终依法进行。对于自身在依法治企中存在的任何漏洞和瑕疵都要高度重视、主动认错、及时改进、以防后患。在落实依法治企的同时还应主动承担起落实依法治国的社会责任，在企业经营发展过程中遇到不公平、不正义的事，一定要不惜代价依法伸张正义。资产安全、产品质量、医患满意、资格价格、政府支持是我们的生命线，需各级经理高度重视，常抓不懈，确保万无一失。公司要通过管理、技术创新，提高生产效率，降低成本。 5、资源共享，协同增效，在不断加宽加深“护城河”的前提下，追求利润最大化，打造独家产品所属治疗领域第一品牌。 普药在各环节都要服务和服从独家产品，只有和独家产品实现资源共享、协同增效，才能有更大的发展。独家产品之间各环节的资源共享、协同增效空间更大，更能创造价值。企业“护城河”是企业竞争对手难以模仿和超越的独特竞争优势。例如，专利权、定价权、无与伦比产品线、高效动作习惯等，是使企业卓越业绩可持续时间不断延长的根本保障。独家产品线的“无与伦比度”相当于“护城河”的“宽度”。动作习惯的“高效度”相当于“护城河”的”深度”。只有不断加宽加