2019年河南太龙药业股份有限公司中报

2019 年半年度报告 公司代码：600222 公司简称：太龙药业 河南太龙药业股份有限公司 2019 年半年度报告 2019 年半年度报告 重要提示 一、 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证半年度报告内容的真实、准确、完 整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。 二、公司全体董事出席董事会会议。 三、 本半年度报告未经审计。 四、 公司负责人李景亮、主管会计工作负责人赵海林及会计机构负责人（会计主管人员）胡志权 声明：保证半年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 五、 经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案 不适用 六、 前瞻性陈述的风险声明 √适用 □不适用 本报告中所涉及的未来计划、发展战略等前瞻性描述不构成公司对投资者的实质承诺，敬请投资者注意投资风险。 七、 是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况 否 八、 是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？ 否 九、 重大风险提示 报告期内，不存在对公司生产经营构成实质性影响的重大风险。公司在本报告中详细描述公司所面临的行业政策风险、市场风险、研发风险、应收账款风险等，敬请投资者予以关注，详见本报告“第四节经营情况的讨论与分析”中“可能面临的风险”的相关内容。 十、 其他 □适用 √不适用 目录 第一节 释义 ...... 4 第二节 公司简介和主要财务指标 ...... 4 第三节 公司业务概要 ...... 7 第四节 经营情况的讨论与分析 ...... 12 第五节 重要事项 ...... 19 第六节 普通股股份变动及股东情况...... 28 第七节 优先股相关情况 ...... 31 第八节 董事、监事、高级管理人员情况 ...... 32 第九节 公司债券相关情况 ...... 32 第十节 财务报告 ...... 33 第十一节 备查文件目录 ...... 161 第一节 释义 在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义： 常用词语释义 中国证监会 指 中国证券监督管理委员会 上交所 指 上海证券交易所 太龙药业、公司、本公司 指 河南太龙药业股份有限公司 众生集团、大股东、控股股东 指 郑州众生实业集团有限公司 新领先、北京新领先 指 北京新领先医药科技发展有限公司 深蓝海 指 北京深蓝海生物医药科技有限公司 桐君堂、桐君堂药业 指 桐君堂药业有限公司 桐君堂中药饮片公司 指 浙江桐君堂中药饮片有限公司 桐君堂道地药材公司 指 河南桐君堂道地药材有限公司 上海桐君堂 指 上海桐君堂生物科技有限公司 太龙健康 指 太龙健康产业投资有限公司 河洛太龙 指 河南河洛太龙制药有限公司 GMP 指 药品生产质量管理规范 《公司章程》、本公司《章程》 指 《河南太龙药业股份有限公司章程》 报告期、本报告期 指 2019 年 1 月 1 日至 2019 年 6 月 30 日 第二节 公司简介和主要财务指标 一、 公司信息 公司的中文名称 河南太龙药业股份有限公司 公司的中文简称 太龙药业 公司的外文名称 HENAN TALOPH PHARMACEUTICAL STOCK CO.,LTD 公司的外文名称缩写 TALOPH 公司的法定代表人 李景亮 二、 联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 冯海燕 魏作钦 联系地址 河南省郑州市高新技术产业开发区金 河南省郑州市高新技术产业开发区金梭 梭路8号 路8号 电话 0371-67992262 0371-67982194 传真 0371-67993600 0371-67993600 电子信箱 fhy@taloph.com wzq@taloph.com 三、 基本情况变更简介 公司注册地址 河南省郑州市高新技术产业开发区金梭路8号 公司注册地址的邮政编码 450001 公司办公地址 河南省郑州市高新技术产业开发区金梭路8号 公司办公地址的邮政编码 450001 公司网址 http://www.taloph.com 电子信箱 taloph@taloph.com 四、 信息披露及备置地点变更情况简介 公司选定的信息披露报纸名称 中国证券报 登载半年度报告的中国证监会指定网站的网址 www.sse.com.cn 公司半年度报告备置地点 公司证券部 五、 公司股票简况 股票种类 股票上市交易所 股票简称 股票代码 变更前股票简称 A股 上海证券交易所 太龙药业 600222 无 六、 其他有关资料 □适用 √不适用 七、 公司主要会计数据和财务指标 (一) 主要会计数据 单位：元币种：人民币 主要会计数据 本报告期 上年同期 本报告期比上 （1－6月） 年同期增减(%) 营业收入 593,122,061.88 583,145,473.34 1.71 归属于上市公司股东的净利润 26,215,700.52 2,763,088.10 848.78 归属于上市公司股东的扣除非经常性 13,746,194.92 -295,529.81 4,751.37 损益的净利润 经营活动产生的现金流量净额 -52,211,949.12 -12,678,018.14 -311.83 本报告期末比 本报告期末 上年度末 上年度末增减 (%) 归属于上市公司股东的净资产 1,309,761,942.25 1,388,624,666.07 -5.68 总资产 2,625,178,885.13 2,835,342,435.60 -7.41 (二) 主要财务指标 主要财务指标 本报告期 上年同期 本报告期比上年 （1－6月） 同期增减(%) 基本每股收益（元／股） 0.0468 0.0048 875.00 稀释每股收益（元／股） 0.0468 0.0048 875.00 扣除非经常性损益后的基本每股收益 0.0245 -0.0005 5,000.00 （元／股） 加权平均净资产收益率（%） 1.93 0.19 增加1.74个百分 点 扣除非经常性损益后的加权平均净资 1.02 -0.02 增加1.04个百分 产收益率（%） 点 公司主要会计数据和财务指标的说明 √适用 □不适用 报告期公司收入结构调整，在大幅压缩药品流通业务的情况下，药品制剂业务、中药饮片业务、药品研发服务等主要业务不断拓展，带动整体营业收入增加；且随着部分亏损资产的剥离，公司净利润较上年同期大幅提升；随着经营规模的调整与扩大，公司营运资产增加，导致经营活动现金流出增大。 八、 境内外会计准则下会计数据差异 □适用 √不适用 九、 非经常性损益项目和金额 √适用 □不适用 单位:元币种:人民币 非经常性损益项目 金额 附注（如适用） 非流动资产处置损益 4,942,245.87 详见附注七、66、投资收益， 73、营业外支出 越权审批，或无正式批准文件， 或偶发性的税收返还、减免 计入当期损益的政府补助，但 与公司正常经营业务密切相 关，符合国家政策规定、按照 7,010,000.00 详见附注七、82、政府补助 一定标准定额或定量持续享受 的政府补助除外 计入当期损益的对非金融企业 收取的资金占用费 企业取得子公司、联营企业及 合营企业的投资成本小于取得 投资时应享有被投资单位可辨 认净资产公允价值产生的收益 非货币性资产交换损益 委托他人投资或管理资产的损 益 因不可抗力因素，如遭受自然 灾害而计提的各项资产减值准 备 债务重组损益 企业重组费用，如安置职工的 支出、整合费用等 交易价格显失公允的交易产生 的超过公允价值部分的损益 同一控制下企业合并产生的子 公司期初至合并日的当期净损 益 与公司正常经营业务无关的或 有事项产生的损益 除同公司正常经营业务相关的 2,021,441.51 详见附注七、66、投资收益， 有效套期保值业务外，持有交 68、公允价值变动收益 易性金融资产、衍生金融资产、 交易性金融负债、衍生金融负 债产生的公允价值变动损益， 以及处置交易性金融资产、衍 生金融资产、交易性金融负债、 衍生金融负债和其他债权投资 取得的投资收益 单独进行减值测试的应收款项 减值准备转回 对外委托贷款取得的损益 采用公允价值模式进行后续计 量的投资性房地产公允价值变 动产生的损益 根据税收、会计等法律、法规 的要求对当期损益进行一次性 调整对当期损益的影响 受托经营取得的托管费收入 除上述各项之外的其他营业外 -157,066.98 详见附注七、72、营业外收入， 收入和支出 73、营业外支出 其他符合非经常性损益定义的 损益项目 少数股东权益影响额 4,375.35 所得税影响额 -1,351,490.15 合计 12,469,505.60 十、 其他 □适用 √不适用 第三节 公司业务概要 一、 报告期内公司所从事的主要业务、经营模式及行业情况说明 （一）公司主要业务及产品 根据中国证监会颁发的《上市公司行业分类指引》（2012 修订），公司所处行业为医药制造业，目前主要业务分为四个板块，即以中药口服液为主的药品制剂业务、中药饮片业务、药品研发服务和药品药材流通业务。 1、药品制剂业务 公司药品制剂业务主要包括中西药产品的生产与销售。公司拥有口服液、固体制剂等多种剂型、100 多个产品的生产批文，其中主导产品为双黄连口服液系列产品和双金连合剂。双黄连口服液系列产品为公司传统优势品种，包含普通型、浓缩型、儿童型等多种品规，且浓缩型和儿童 型双黄连口服液、双金连合剂为公司独家产品，市场占有率在同类产品中处于领先地位。小儿复方鸡内金咀嚼片是公司儿童药系列中的又一重要品种，目前为公司儿童药的核心产品之一。 2、中药饮片业务 公司中药饮片业务集中在全资子公司桐君堂，主要产品包括 700 多个饮片品种、1,100 多个 品规，如茯苓饮片、黄芪饮片、麸炒白术饮片、当归饮片、麸白芍饮片、丹参饮片、陈皮饮片、生地黄饮片、蒲公英饮片等，以及有特色的精品饮片和发酵饮片等，产品主要供应给各类医疗终端，并通过提供代煎药等增值服务，提高竞争力，促进饮片的销售。 3、药品研发服务 公司的药品研发服务业务由全资子公司新领先负责开展，主要以向客户提供药品药学研究、药品生产技术、临床研究、申报注册等相关技术服务及研发成果转让为核心业务，长期致力于心脑血管、肿瘤、感染、老年性疾病、儿童用药等领域的药品研制开发，在复杂化合物合成、杂质制备、手性分析、原研参比制剂剖析、基于临床角度的仿制制剂设计、高仿原研制剂的处方工艺研究及产业化技术转移等关键技术方面，达到行业领先水平。同时根据客户个性化需求，提供包括化合物筛选、新剂型开发、剂型设计与开发、仿制药的药学研究、临床试验研究、临床及生产批件注册申报等服务。 新领先全资子公司深蓝海以临床 CRO 为主要业务，集中了大量优质临床资源，提供专业、高水准的临床前服务及临床服务，承接中药、化学药 I（包括 PK、耐受性试验）、II、III、IV 期临床试验、生物等效性试验、第三方稽查服务等。 4、药品药材流通业务 公司的药材流通业务由全资子公司桐君堂道地药材公司负责开展。桐君堂道地药材公司立足药材原产地，依托专业及品牌优势，开展道地药材贸易业务，在满足自身药材需求的基础上，与国内知名中药企业深度合作，扩大药材贸易规模，完善公司中药全产业链建设。 公司的药品流通业务主要在桐君堂开展。桐君堂围绕自身销售渠道，充分利用现有的仓储、运输等资源，从上游药品生产企业采购药品并向医院、药店等医疗终端机构进行销售和提供配送服务。 （二）公司经营模式 1、药品制造业务经营模式 （1）采购模式 公司全面实施以质量上乘、价格适中、技术服务水平高、抗风险能力强的采购策略，大宗物料采取集中专业化的形式统一对外采购。采购部门根据年度和季度生产计划、现有库存，结合市场信息的采集与分析、大宗原料的采收加工时间节点提出原材料、包装材料等物资采购计划，并依据经批准的原料采购计划安排最佳采购时点和批量，保持合理库存；包材及其他辅料通过公开招标形式采购，多种举措降低采购成本；非大宗物料通过物料需求计划管理、采购订单管理等合理控制采购库存，降低资金占用，实现高效、优质、低成本采购。 （2）生产模式 公司以市场需求为导向，以生产计划为依据，严格按照 GMP 的要求组织生产。从原材料采购、人员配置、生产装备管理、产品生产计划控制、产品质量控制、包装运输等方面严格按照 GMP 要求，实行全过程生产质量管理，严格执行药品药典标准，同时执行高于国家标准的企业内控标准，对原料、辅料、包装材料、中间产品、成品进行全过程和全面检测及监控，确保药品质量稳定及安全有效。 （3）销售模式 公司的药品制剂产品主要采取“经销分销”的销售模式。公司从市场上筛选确定合格的经销商，将产品销售给经销商，通过经销商的销售渠道实现对等级医院、基层医疗机构和零售终端的覆盖；通过深化与各大连锁药店战略合作，拓展产品终端市场，扩大在行业和消费者中的品牌影响力。 中药饮片产品目前主要通过公司自身的商业渠道向医疗机构、中医诊所等终端进行配送，并通过提供代煎药等增值服务，提高竞争力，促进饮片的销售。 2、药品研发服务的经营模式 （1）研发管理模式 在完成初步调研后组织立项会讨论评价，根据评价结果确定是否进入详细调研阶段。对于项目各阶段方案及成果验收，由公司组织内外专家对项目技术审核，并最终确定方案及技术成果；研发过程中对项目实施纵向、横向的双向管理。各技术部门对技术工作的进度与质量进行纵向管理；项目管理部对项目的整体进度、技术部门间的衔接进行横向管理。技术转移阶段，制定“一次性转移成功”的目标，通过上会中心进行质控，并配套全面的工作流程与技术标准，提高研发效率，降低客户风险，在保障项目进度、质量的同时，赢得客户的信任。 （2）经营模式 根据客户需求，实施药物研究开发的全部或部分工作，代表客户进行药学及医学试验，降低医药企业药物研发风险，并获取商业性的报酬。具体经营模式如下： 1） 受托立项 药学研究业务：接受客户委托，签署技术开发合同后，确定项目目标，并组建项目组开展药学研究的相关工作。 临床 CRO 业务：接受客户委托，签署合同提供临床研究服务，包括：研究方案设计、组织实施、监查、稽查、数据管理、统计分析、研究总结等服务。 2）自主立项 自主立项进行项目的研发，在产品制备技术和质量标准等基本成型后，寻找目标客户并签署技术开发（转让）合同。新领先的客户主要为制药企业，通过为现有客户提供更加深入和全面的研发服务，扩大合作范围，同时通过医药专业网、全国医药技术市场协会网，以及通过参加全国高端医药研讨会和参与企业研发项目招标等形式开发新的客户群体。 3、药品药材流通业务经营模式 目前公司的药品流通业务主要在桐君堂药业开展，利用自有的商业渠道直接对终端进行药品配送。 公司的药材贸易业务主要在桐君堂道地药材公司开展，依托专业及地域优势，利用自有的采购渠道与国内知名中药企业开展道地药材贸易业务。 （三）行业发展状况 医药行业是我国国民经济的重要组成部分，其持续发展源自药品的刚性消费，具有弱周期性的特征。随着我国经济持续增长，人民生活水平不断提高，医疗保障制度逐渐完善，我国医药行业呈现出持续良好的发展趋势。2019 年国家进一步发展社会事业、保障民生及基本医疗卫生服务，医药、医保、医疗联动改革将深入推进，一致性评价、医保支付改革、集采招标、带量采购、辅助用药目录出台和落地，短期内将加剧行业竞争，给行业发展带来较大压力，长期将促进医药行业的转型升级、健康发展。 2019 年 1-6 月医药制造业规模以上企业实现营业收入 12,227.50 亿元，累计增长 8.5%。实现 利润总额 1,608.20 亿元，累计增长 9.4%。医药制造业 1-6 月增加值累计增长 6.6%，其中中成药 1-6 月产量累计值为 148.1 万吨，累计增长 10.9%。（数据来源：国家统计局） 中药行业作为医药制造业的细分行业，主要分为中草药、中药饮片和中成药。从 Wind 金融终端数据统计，截止报告披露日，申万行业分类的医药生物类上市公司 308 家，其中中药类上市公司 67 家。 近年来，我国中医药大健康产业的市场规模持续上升。为支持传统中医药行业，国家《中医药法》以法律形式确立中医药事业的重要地位；《健康中国 2030 规划纲要》提出到 2030 年，中医药在治未病中的主导作用、在重大疾病治疗中的协同作用、在疾病康复中的核心作用得到充分发挥。《中医药“一带一路”发展规划》、《古代经典名方目录（第一批）》、《古代经典名方中药复方制剂简化注册审批管理规定》、《关于加强中医药健康服务科技创新的指导意见》等一系列推动中医药发展政策的出台，未来中医药将在国家鼓励与扶持下获得长足发展，逐渐成为国民经济与社会发展中具有独特优势和广阔市场前景的战略性产业。 （四）公司市场地位 经过多年的发展，公司形成了药品制剂、中药饮片、药品研发、药品药材流通的多平台布局。2019 年，公司凭借良好的市场表现被中国医药工业百强排行榜专家委员会评为“2018 年度中国中药企业 TOP100”、被中国医药产业豫金榜评选委员会评为“2019 年度最具品牌影响力制药工业企业”；公司持续加大药品研发投入，被药智网、中国医药健康产业发展大会组委会评选为第四届“2019 中国中药研发实力 50 强”；公司加强中药材基地管理，从源头控制产品质量，荣获“优质道地中药材十佳规范化种植