2021年云南白药集团股份有限公司中报

云南白药集团股份有限公司 2021 年半年度报告 2021 年 08 月 第一节 重要提示、目录和释义 公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证半年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。 公司法定代表人王明辉、首席执行官董明、首席财务官吴伟及财务中心总经理唐华翠声明：保证本半年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 所有董事均已出席了审议本报告的董事会会议。 本公司对外披露信息均以在《证券时报》、《上海证券报》、《中国证券报》、巨潮资讯网 http://www.cninfo.com.cn 刊登的信息为准，本报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，敬请投资者注意投资风险。 公司计划不派发现金红利，不送红股，不以公积金转增股本。 目录 第一节 重要提示、目录和释义 ......2 第二节 公司简介和主要财务指标 ......6 第三节 管理层讨论与分析 ......9 第四节 公司治理 ......27 第五节 环境和社会责任 ......31 第六节 重要事项 ......35 第七节 股份变动及股东情况 ......55 第八节 优先股相关情况 ......61 第九节 债券相关情况 ......62 第十节 财务报告 ......65 备查文件目录 （一）载有董事长、联席董事长、首席执行官、首席财务官、财务中心总经理签名并盖章的会计报表； （二）报告期内在《证券时报》、《上海证券报》、《中国证券报》及巨潮咨询网上公开披露过的所有公司文件正本及公告的原稿； （三）其他相关资料。 释义 释义项 指 释义内容 中国证监会 指 中国证券监督管理委员会 深交所 指 深圳证券交易所 云南证监局 指 中国证监会云南监管局 本公司、公司或云南白药 指 云南白药集团股份有限公司 新华都 指 新华都实业集团股份有限公司 云南省国资委 指 云南省人民政府国有资产监督管理委员会 国有股权管理公司 指 云南省国有股权运营管理有限公司 云南合和 指 云南合和（集团）股份有限公司 中国平安 指 中国平安人寿保险股份有限公司 江苏鱼跃 指 江苏鱼跃科技发展有限公司 白药控股 指 云南白药控股有限公司 上海信托 指 上海国际信托有限公司 万隆控股 指 万隆控股集团有限公司 上海医药 指 上海医药集团股份有限公司 天津医药 指 天津市医药集团有限公司 混合所有制改革 指 云南白药前控股股东白药控股以增资的形式引入战略投资者新华都和江苏鱼跃 吸收合并 指 云南白药通过向白药控股全体股东云南省国资委、新华都、江苏鱼跃发行股份的方式 吸收合并白药控股的交易 激励计划 指 2020 年度股票期权激励计划 本次自主行权 指 公司 2020 年度股票期权激励计划首次授予部分的 670 名激励对象在第一期行权期合 计可行权股票期权 674.64 万份采用自主行权模式 国际医学研究中心 指 北京大学-云南白药国际医学研究中心 上海国际中心 指 云南白药集团上海有限公司 省医药 指 云南省医药有限公司 清逸堂 指 云南白药清逸堂实业有限公司 OTC 指 （Over the counter）的缩写，即非处方药，是指那些不需要医生处方，消费者可直接 在药房或药店中即可购取的药物 元/万元 指 人民币元/人民币万元 第二节 公司简介和主要财务指标 一、公司简介 股票简称 云南白药 股票代码 000538 变更后的股票简称（如有） 无 股票上市证券交易所 深圳证券交易所 公司的中文名称 云南白药集团股份有限公司 公司的中文简称（如有） 云南白药 公司的外文名称（如有） YUNNAN BAIYAO GROUP CO., LTD 公司的外文名称缩写（如有） YUNNAN BAIYAO 公司的法定代表人 王明辉 二、联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 吴 伟 赵 雁、朱芮影 联系地址 云南省昆明市呈贡区云南白药街 3686 号 云南省昆明市呈贡区云南白药街 3686 号 电话 0871-66226106 0871-66226106 传真 0871-66324169 0871-66203531 电子信箱 wuwei@ynby.cn zhaoyan@ynby.cn、zhuruiying@ynby.cn 三、其他情况 1、公司联系方式 公司注册地址，公司办公地址及其邮政编码，公司网址、电子信箱在报告期是否变化 √ 适用 □ 不适用 公司注册地址 云南省昆明市呈贡区云南白药街 3686 号 公司注册地址的邮政编码 650500 公司办公地址 云南省昆明市呈贡区云南白药街 3686 号 公司办公地址的邮政编码 650500 公司网址 www.yunnanbaiyao.com.cn 公司电子信箱 000538@ynby.cn 临时公告披露的指定网站查询日期（如有） 无 临时公告披露的指定网站查询索引（如有） 无 2、信息披露及备置地点 信息披露及备置地点在报告期是否变化 □ 适用 √ 不适用 公司选定的信息披露报纸的名称，登载半年度报告的中国证监会指定网站的网址，公司半年度报告 备置地报告期无变化，具体可参见 2020 年年报。 四、主要会计数据和财务指标 公司是否需追溯调整或重述以前年度会计数据 □ 是 √ 否 本报告期 上年同期 本报告期比上年同期增减 营业收入（元） 19,083,116,728.77 15,493,464,941.34 23.17% 归属于上市公司股东的净利润（元） 1,801,667,011.28 2,453,671,220.63 -26.57% 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润（元） 1,885,439,499.32 1,849,058,236.96 1.97% 经营活动产生的现金流量净额（元） 3,215,495,972.53 2,289,703,631.42 40.43% 基本每股收益（元/股） 1.41 1.92 -26.56% 稀释每股收益（元/股） 1.40 1.92 -26.91% 加权平均净资产收益率 4.59% 6.24% -1.65% 本报告期末 上年度末 本报告期末比上年度末增减 总资产（元） 49,600,280,369.70 55,219,448,243.00 -10.18% 归属于上市公司股东的净资产（元） 37,035,266,981.55 38,052,550,013.05 -2.67% 注：1、每股收益计算的股数使用加权平均股数，由于公司的股权激励计划影响造成股数较上期有变动，因此基本每股收益 变动比例与归属于上市公司股东净利润变动比例有差异。 2、本期公司确认股份支付费用 865,727,325.83 元，上期无。剔除该部分费用影响，公司实现归属于上市公司股东的扣除非 经常性损益的净利润 2,621,307,726.28 元，同比增长 41.76%。 截止披露前一交易日的公司总股本： 截止披露前一交易日的公司总股本（股） 1,282,559,032 用最新股本计算的全面摊薄每股收益： 支付的优先股股利 0.00 支付的永续债利息（元） 0.00 用最新股本计算的全面摊薄每股收益（元/股） 1.4047 五、境内外会计准则下会计数据差异 1、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。 2、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。 六、非经常性损益项目及金额 √ 适用 □ 不适用 单位：元 项目 金额 说明 非流动资产处置损益（包括已计提资产减值准备的冲销部分） 552,039,844.40 计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外） 75,250,561.13 除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性金融资产、衍生金融资产、交易性金融 负债、衍生金融负债产生的公允价值变动损益，以及处置交易性金融资产、衍生金融资产、交易性金融 -628,202,143.25 负债、衍生金融负债和其他债权投资取得的投资收益 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 -1,105,750.03 减：所得税影响额 81,541,213.71 少数股东权益影响额（税后） 213,786.58 合计 -83,772,488.04 -- 对公司根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号——非经常性损益》定义界定的非经常性损益项目，以及把 《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项 目，应说明原因 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在将根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号——非经常性损益》定义、列举的非经常性损 益项目界定为经常性损益的项目的情形。 第三节 管理层讨论与分析 一、报告期内公司从事的主要业务 2021年是“十四五”规划开局之年，“三医”联动改革持续深化。医药方面，完善药品注册审批，常态化、精细化推进带量采购，加强行业规范和合规管理，大力促进中医药产业发展；医疗方面，持续推动落实分级诊疗、提升医疗服务水平；医保方面，动态调整医保目录，深化支付方式改革，推进DRG和DIP试点，降价控费。公司密切关注政策变化，加强政策解读与分析，通过洞察产业政策趋势、领悟产业未来，有针对性地部署，积极适应国家医药、医疗、医保改革的相关政策，保持企业持续发展动力。 报告期内，公司实现营业收入190.83亿元，实现利润总额22.22亿元，归属于上市公司股东的净利润18.02亿元，经营活动产生的现金流量净额32.15亿元，公司坚持立足长远、创新突破、夯实基础、稳步发展。 （一）主营业务及产品 云南白药以“守护生命与健康”为使命，矢志不渝地坚持通过专业的医药技术、科学的医药健康综合解决方案，守护人类健康生活，引领健康生活方式，释放生命潜能，提升生命品质。公司愿景是“成为领先的医药健康综合解决方案提供商”，聚焦公司战略领域和赛道，整合行业核心及周边技术，构建大健康产业平台，打造医药健康生态圈，深度渗透预防、保健、诊断、治疗、康复等各个环节，持续为客户提供领先的医药健康综合解决方案。 公司目前的主营业务主要包括自制工业品的研发、生产和销售，以及药品批发零售业务，业务范围涵盖药品、健康品、中药资源、医药流通领域，主要产品如云南白药膏、云南白药气雾剂、云南白药创可贴、云南白药牙膏均已成为国内细分市场头名。公司自制工业产品和药品批发零售业务的主要情况如下： 1、自制工业产品 公司自制工业品由云南白药系列药品、透皮系列产品、普药系列产品及健康产品、中药养生产品组成。其中，云南白药系列药品形成了以云南白药胶囊、云南白药散剂、云南白药酊、云南白药气雾剂、宫血宁胶囊等为主的系列化、多剂型、多品种的产品结构；透皮系列核心产品是云南白药膏、云南白药创可贴、应急包系列产品；普药系列药品主要包括风热感冒冲剂、风寒感冒冲剂、天紫红女金胶囊等；同时，公司近年来不断向相关产业渗透，已成功推出和拓展了云南白药牙膏系列产品、采之汲美肤系列产品、养元青洗发护发等健康品板块业务，2021年上半年，云南白药牙膏市场累计份额稳居行业第一位置；品牌中药产品——豹七三七，皂苷总量高于标准20%、含水量低于标准60%，获得欧美日等国家和地区的208项SGS国际权威检测认证，连续两年荣获云南省“10大名品”称号，已成为国内高质量三七产品的代表品牌。 2、药品批发零售 公司主要通过全资子公司云南省医药有限公司从事医药批发零售业务，云南省医药有限公司是云南省最早、最大的医药商业公司，以品牌品种和医疗器械为主导，掌握新药品、特殊药品、专科药等品种优势。云南省医药有限公司已实现全省三级医院市场100%覆盖、各大零售连锁药店100%覆盖、二级医院市场90%以上覆盖，基层医疗市场也覆盖至全省129个县（市）区。 云南白药自1902年创制以来，历经119年的发展，从一瓶散剂开枝散叶，发展成为涵盖中成药、化药、医疗器械、健康个护产品、中药养生类产品等多个品类的产品族群，再到近年来陆续推出的三七口服液、泰邦动态干扰电治疗仪、“双菇蘑力”精华水、治愈之茶炫彩CC牙膏、口腔修护含漱液，在不断满足用户需求之中，品牌也在不断得以传承和焕新，更加贴合现代生活。公司实施大品牌下的多品牌发展战略，“云南白药”于2002年被认定为中国驰名商标，公司创立集药品名称、企业名称、商标名称为一体的云南白药大品牌体系，旗下子品牌还有“日·子”、“养元青” 等“中国驰名商标”以及“云丰”、“云健”、“昆莲”、“七花”等多件 “云南省著名商标”。 （二）经营模式 1、研发模式 在充分考虑自有技术能力和研判战略领域的基础上，云南白药坚持以市场趋势性洞察为导向的研发，通过有效的机制建设提高营销与研发之间的协同，技术人员必须具有营销思维，营销人员必须了解主流技术趋势，以实现技术与用户需求的有效结合。公司未来将聚合多方智慧，前瞻性地把握洞察技术及市场发展趋势，在强化内部研发能力升级重构的同时，加快全球研发与技术资源的获取，有效融合内外部已知已有技术，持续加大研发投入，以整合式健康解决方案构建差异化竞争优势。 2、采购模式 实行采购需求、执行、决策三权分离的制度，强化采购分析，提升采购专业度，不断探索采购新模式，与互联网企业开发整合平台资源，实现员工福利及差旅服务一站式解决方案。通过供应链价值创新，尝试“贸易代量采购模式”，优化供应链服务，降低供应链总成本，提升产品竞争力，实现供需共赢。 3、生产模式 工业产品（自制）以“客户为导向”，采用“订单制”的生产模式，强调生产与销售的匹配性，优化工作流程和制度，建立了从上到下、逐层逐级的安全生产管理机构体系，使生产的各环节和程序更加规范化和标准化，保证了产品生产和质量的可控性和稳定性。 4、销售模式 工业产品（自制）方面，主要采用的是“先款后货”的原则，与经销商签订年度协议，约定付款期限等事项。针对重要终端，公司有专业员工进行维护，对终端把控能力较强。商业以批发为主，兼有零售业务。 批发业务主要面向医疗机构、商业公司等采购量较大、长期稳定的客户，采用“先货后款”的原则；零售业务板块，采用“现款现货”的原则，概不赊销。 （三）业绩驱动因素 要实现未来的持续生存和发展，云南白药需在更广范围、更高层次上整合市场及产品资源，因此科技创新和组织变革将成为白药战略发展的关键驱动力量，公司将持续加大科技创新与组织变革方面的投入，把关键的人力资本与财务资本投入到这两个领域中，不断夯实事业基础。云南白药未来的持续成长一定是科技先行，我们将通过构建自主研发能力及外界合作等方式，整合内外部科技力量，不断开发新一代的“白药秘方”，使白药未来能够保有持续的内生动力。与此同时，公司也将不断推进组织变革，优化运营结构，时刻准备着迎接未来的不确定性，勇于打破甚至颠覆固有的意识与认知，不被过往的成功经验禁锢，通过“变革”与“再造”驱动白药持续不断的成长与精进，使云南白药白药能够紧随时代步伐踏准节拍，顺势而为。 （四）行业趋势及行业地位 1、行业趋势 随着医保政策改革的不断深化以及药品集中带量采购品种的不断扩容，中国医药行业传统格局正在被打破，国内制药企业竞争加剧，行业集中度提升