2015年云南沃森生物技术股份有限公司一季报

2015年第一季度报告 公告编号：2015-044 2015年04月 第一节 重要提示 本公司董事会、监事会及其董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 所有董事均已出席了审议本次季报的董事会会议。 公司负责人李云春、主管会计工作负责人周华及会计机构负责人（会计主管人员）赵金龙声明：保证季度报告中财务报告的真实、完整。 第二节 公司基本情况 一、主要会计数据和财务指标 公司是否因会计政策变更及会计差错更正等追溯调整或重述以前年度会计数据 □是√否 本报告期 上年同期 本报告期比上年同期增减 营业总收入（元） 172,262,540.87 186,751,858.70 -7.76% 归属于上市公司普通股股东的净利润 -48,259,789.64 -51,368,091.78 -6.05% （元） 经营活动产生的现金流量净额（元） -46,196,244.15 -95,715,665.81 -51.74% 每股经营活动产生的现金流量净额（元/ -0.1974 -0.5318 -62.88% 股） 基本每股收益（元/股） -0.21 -0.22 -4.55% 稀释每股收益（元/股） -0.21 -0.22 -4.55% 加权平均净资产收益率 -1.69% -1.76% 0.07% 扣除非经常性损益后的加权平均净资产 -1.88% -1.82% -0.06% 收益率 本报告期末比上年度末增 本报告期末 上年度末 减 总资产（元） 5,825,904,158.49 5,967,716,161.15 -2.38% 归属于上市公司普通股股东的股东权益 2,834,645,964.57 2,882,905,754.21 -1.67% （元） 归属于上市公司普通股股东的每股净资 12.1139 12.3201 -1.67% 产（元/股） 非经常性损益项目和金额 √适用□不适用 单位：元 项目 年初至报告期期末金额 说明 计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统 5,373,981.00 一标准定额或定量享受的政府补助除外） 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 83,106.45 其他符合非经常性损益定义的损益项目 1,195,793.92 减：所得税影响额 1,060,488.25 少数股东权益影响额（税后） 195,709.44 合计 5,396,683.68 -- 二、重大风险提示 1、快速外延式发展后的整合风险 从2012年起，公司根据发展战略，加快了外延式发展步伐，进行了单抗、血液制品、新型疫苗等业务的并购，在以疫苗为基石业务的基础上，基本完成了“疫苗、血液制品、单抗”的产业战略布局。同时，在横向产业整合布局优化调整的基础上，沿着产业价值链方向对行业营销流通领域优势企业进行了整合并购，公司的营销能力得以迅速提高，并藉此快速进入了疫苗和药品流通领域。 在投资并购后，公司的管理范围急剧扩大，管理难度较并购前有较大提高。公司面临着如何尽快解决业务快速发展与管理相对滞后之间的矛盾，面临着如何充分发挥各业务板块之间的协同效应，尽快实现公司与子公司间在企业文化、战略、财务、研发、生产、工程建设、营销等方面的融合，实现统一管理的风险。为更好的发挥协同效应和防范投资管理风险，公司已在战略、组织、制度、人力资源等方面做好了充分的准备并采取了一系列措施：完善控股子公司治理结构，加强对控股子公司的控制；以全面预算管理为抓手，加强对控股子公司的财务控制和财务管理，并纳入公司统一管理体系，防范财务风险；以持续强化总部职能部门能力建设为突破口，加强总部对各子公司业务环节，包括研发、药品注册与临床研究、产业化、工程建设、采购、销售等的统一管理，并发挥协同效应。 2、市场竞争加剧的挑战 公司目前上市的产品均非独家品种，每一个品种都有多个竞争厂家，后续还陆续有新厂家加入，传统疫苗市场的竞争日益激烈，这些都将对公司产品的市场占有率和销售价格造成不利影响。 为应对这一挑战，公司将通过加快产品研发进度，主动实现产品升级，进一步强化质量意识，加大力量打造沃森产品高安全、高品质的品牌形象，维护和增强公司产品在市场竞争中的优势。 3、在研产品的研发风险 药品研发均具有一定的研发风险，越是创新度高的产品，其研发风险也越大（原创性药物在临床研究阶段失败的风险较大），平衡好创新和风险防范的关系对于公司未来的发展非常重要。公司现有研发产品以仿制国外同类产品为主，研发风险相对较小，但未来公司将逐 步加大市场前景好、技术壁垒高的仿创或原创药物的研发力度，公司将持续在药物研发的各阶段充分平衡好创新与风险的关系，科学评估，及早识别、防范和控制风险。 4、政策风险 近年来，国家对制药行业的监管力度不断加强。2010年版中国药典、新版GMP、新版GSP等法律法规的相继出台，对整个行业在行业准入、生产与质量管理、销售等方面的要求均大幅提升，企业需要快速达到并适应新的要求，客观上使得政策风险增加，另一方面，由于新建GMP车间投入的增加将导致公司固定资产折旧增加，使公司产品面临毛利率下降的风险。 5、药品不良反应风险 药品客观上存在不良反应风险。根据国家食品药品监督管理总局的定义：药品不良反应，是指合格药品在正常用法用量下出现的与用药目的无关的有害反应；根据WHO国际药品监测合作中心的定义：药品不良反应是为了预防、诊断、治疗疾病或改变人体的生理功能，人在正常用法用量下使用药品所出现的非预期的有害效应。药品使用后导致严重不良反应（包括偶合反应）发生后，如果不能依法及时处置，可能导致媒体和消费者对公司产品的不信任，轻则影响产品销售，重则危害行业声誉。 为应对和控制药品不良反应风险，公司一方面在产品研发、生产、营销的全过程严格按照《药品注册管理办法》、GMP、GSP的要求建立完善的质量管理体系，保证质量合格、安全有效的药品传递到最终用户手中；另一方面公司根据国家《疫苗流通管理条例》、《药品不良反应报告和监测管理办法》要求，制定了药品不良反应应急处理制度和预案，并完善了组织机制，以降低药品不良反应的风险。 6、药品质量风险 一方面，药品生产工艺复杂，涉及面较广，特别对于疫苗等生物制品而言更是如此，另一方面，疫苗在流通环节也比普通药品的要求更高，即使各环节严格遵循现有的各类标准化指导文件进行生产和流通，客观上也依然存在发生产品不合格的概率，最终将导致该批产品报废，造成损失。为防范这一风险，公司在新产品临床研究阶段即同步开展产业化研究，以便解决大规模生产的工艺稳定性问题，最大限度的降低药品质量风险。同时，公司专门设置了风险管理部，采用科学的风险管理技术和方法进行生产管理和质量管理过程中的风险识别和防范，根据新版GMP的要求对生产全过程实施基于风险的管理。 7、应收账款风险 由于疫苗行业最终客户均为各地疾控中心，疫苗采购经费支付审批环节较多、周期较长，如管理不善可能造成应收账款增加、回收周期延长的风险。但疾控中心疫苗产品采购经费属政府预算，应收账款回收的风险较小；同时公司与主要疫苗经销商、代理商合作关系良好，一直以来应收账款回款情况较为顺畅，应收账款总体与实际业务经营情况相匹配。公司将充分发挥营销团队与各销售子公司各自的优势，严格控制应收账款的额度和回收周期，降低应收账款风险。 三、报告期末股东总数及前十名股东持股情况表 单位：股 报告期末股东总数 9,457 前10名股东持股情况 持有有限售条件 质押或冻结情况 股东名称 股东性质 持股比例 持股数量 的股份数量 股份状态 数量 李云春 境内自然人 15.05% 35,207,203 26,405,402质押 15,968,000 刘俊辉 境内自然人 11.35% 26,564,263 19,990,471质押 19,990,471 玉溪高新房地产 境内非国有法人 9.53% 22,293,863 0质押 12,010,000 开发有限公司 红塔创新投资股 国有法人 6.82% 15,964,000 0 份有限公司 陈尔佳 境内自然人 5.38% 12,581,508 12,511,131质押 4,700,000 平安大华基金－ 平安银行－平安 其他 4.94% 11,570,000 0 大华汇盈1号资 产管理计划 中国民生银行股 份有限公司－华 其他 1.68% 3,925,393 0 商领先企业混合 型证券投资基金 黄镇 境内自然人 1.62% 3,781,887 2,836,415 全国社保基金一 其他 1.32% 3,088,822 0 零四组合 华宝信托有限责 任公司－时节好 其他 1.28% 2,990,000 0 雨19号集合资 金信托 前10名无限售条件股东持股情况 股份种类 股东名称 持有无限售条件股份数量 股份种类 数量 玉溪高新房地产开发有限公司 22,293,863人民币普通股 22,293,863 红塔创新投资股份有限公司 15,964,000人民币普通股 15,964,000 平安大华基金－平安银行－平安 11,570,000人民币普通股 11,570,000 大华汇盈1号资产管理计划 李云春 8,801,801人民币普通股 8,801,801 刘俊辉 6,573,792人民币普通股 6,573,792 中国民生银行股份有限公司－华 3,925,393人民币普通股 3,925,393 商领先企业混合型证券投资基金 全国社保基金一零四组合 3,088,822人民币普通股 3,088,822 华宝信托有限责任公司－时节好 2,990,000人民币普通股 2,990,000 雨19号集合资金信托 中国建设银行股份有限公司－华 商价值共享灵活配置混合型发起 2,970,964人民币普通股 2,970,964 式证券投资基金 于俊峰 2,886,002人民币普通股 2,886,002 上述股东关联关系或一致行动的 上述股东中，李云春和平安大华基金－平安银行－平安大华汇盈1号资产管理计划系一 说明 致行动人。除此以外未知其他股东之间存在关联关系或一致行动关系。 参与融资融券业务股东情况说明 公司股东于俊峰除通过普通证券账户持有386,002股外，还通过渤海证券股份有限公司 （如有） 客户信用交易担保证券账户持有2,500,000股，实际合计持有2,886,002股。 公司前10名普通股股东、前10名无限售条件普通股股东在报告期内是否进行约定购回交易 □是√否 公司前10名普通股股东、前10名无限售条件普通股股东在报告期内未进行约定购回交易。 限售股份变动情况 √适用□不适用 单位：股 本期解除限售股 本期增加限售股 股东名称 期初限售股数 期末限售股数 限售原因 解除限售日期 数 数 每年按持股总数 李云春 26,405,402 0 0 26,405,402高管锁定股 的75%锁定 每年按持股总数 刘俊辉 19,990,471 0 0 19,990,471高管锁定股 的75%锁定 每年按持股总数 陈尔佳 14,446,206 1,935,075 0 12,511,131高管锁定股 的75%锁定 黄镇 2,836,415 0 0 2,836,415高管锁定股 每年按持股总数 的75%锁定 马波 1,962,779 0 4,260 1,967,039高管锁定股 高管离职锁定 每年按持股总数 张翊 1,449,923 337,350 0 1,112,573高管锁定股 的75%锁定 每年按持股总数 徐可仁 850,239 0 0 850,239高管锁定股 的75%锁定 每年按持股总数 万宗举 1,500 0 0 1,500高管锁定股 的75%锁定 合计 67,942,935 2,272,425 4,260 65,674,770 -- -- 第三节 管理层讨论与分析 一、报告期主要财务报表项目、财务指标重大变动的情况及原因 √适用□不适用 货币资金期末余额35,190.86万元，较年初减少23,229.94万元，减幅为39.76%，主要是由于报告期内偿还银行短期借款所致； 应收利息期末余额138.90万元，较年初减少169.35万元，减幅为54.94%，主要是由于报告期收到前期计提的定期利息所致； 应付票据期末余额2,000.00万元，较年初增加2,000.00万元，主要是由于报告期开具银行承兑汇票付款所致；