2020年通策医疗股份有限公司中报

公司代码：600763 公司简称：通策医疗 通策医疗股份有限公司 2020 年半年度报告 重要提示 一、 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证半年度报告内容的真实、准确、完 整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。 二、公司全体董事出席董事会会议。 三、 本半年度报告未经审计。 四、 公司负责人吕建明、主管会计工作负责人王毅及会计机构负责人（会计主管人员）徐国喜声 明：保证半年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 五、 经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案 无 六、 前瞻性陈述的风险声明 √适用 □不适用 本年度报告中所涉及的前瞻性描述不构成公司对投资者的实质承诺，敬请投资者注意投资风险。七、 是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况 否 八、 是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况 否 九、 重大风险提示 公司已在本半年度报告中详细描述了围绕公司经营可能存在的主要风险，敬请查阅“第四节经营情况讨论与分析”中关于公司未来发展的讨论与分析中可能面对的风险因素及对策部分的内容。 十、 其他 □适用 √不适用 目录 第一节 释义 ......4 第二节 公司简介和主要财务指标......4 第三节 公司业务概要 ......7 第四节 经营情况的讨论与分析...... 12 第五节 重要事项 ...... 23 第六节 普通股股份变动及股东情况...... 37 第七节 优先股相关情况...... 39 第八节 董事、监事、高级管理人员情况...... 39 第九节 公司债券相关情况 ...... 40 第十节 财务报告 ...... 40 第十一节 备查文件目录 ...... 170 第一节 释义 在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义： 常用词语释义 通策医疗、通策、母公司、本公司、公司 指 通策医疗股份有限公司 集团 指 浙江通策控股集团有限公司 中国证监会 指 中国证券监督管理委员会 上交所 指 上海证券交易所 杭口、杭州口腔医院 指 杭州口腔医院集团有限公司 宁波口腔医院、宁口总院、宁口集团 指 宁波口腔医院集团有限公司 杭州城西口腔医院、城西院区、城西总院 指 杭州口腔医院集团城西口腔医院有限公司 杭州庆春口腔医院、庆春院区 指 杭州庆春口腔门诊部有限公司 通策口腔医疗投资基金、口腔基金 指 诸暨通策口腔医疗投资基金合伙企业（有限合伙） 嬴湖创造 指 诸暨嬴湖创造投资合伙企业（有限合伙） 嬴湖共享 指 诸暨嬴湖共享投资合伙企业（有限合伙） 通策健康管理 指 浙江通策健康管理服务有限公司 萧山口腔医院 指 杭州口腔医院集团萧山口腔医院有限公司 海骏科技 指 杭州海骏科技有限公司 宝群实业 指 杭州宝群实业集团有限公司 昆明市口腔医院 指 昆明市口腔医院有限公司 武汉存济口腔医院 指 武汉存济口腔医院有限公司 重庆存济口腔医院 指 重庆存济口腔医院有限公司 西安存济口腔医院 指 西安存济口腔医院有限公司 上海三叶管理公司 指 上海三叶儿童口腔医院投资管理有限公司 江苏存济 指 江苏存济网络医院有限公司 一牙口腔 指 杭州一牙数字口腔有限公司 元、万元、亿元 指 人民币元、人民币万元、人民币亿元 第二节 公司简介和主要财务指标 一、 公司信息 公司的中文名称 通策医疗股份有限公司 公司的中文简称 通策医疗 公司的外文名称 Topchoice Medical Co.,Inc. 公司的外文名称缩写 TC Medical 公司的法定代表人 吕建明 二、 联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 张华 张丽 联系地址 浙江省杭州市灵溪北路21号合生国贸中 浙江省杭州市灵溪北路21号合生国贸中心 心5号楼 5号楼 电话 0571-88868808 0571-88970616 传真 0571-87283502 0571-87283502 电子信箱 zhanghua@eetop.com zhangli@eetop.com 三、 基本情况变更简介 公司注册地址 杭州市上城区平海路57号 公司注册地址的邮政编码 310009 公司办公地址 浙江省杭州市灵溪北路21号合生国贸中心5号楼 公司办公地址的邮政编码 310023 公司网址 www.tcmedical.com.cn 电子信箱 zhanghua@eetop.com 报告期内变更情况查询索引 无 四、 信息披露及备置地点变更情况简介 公司选定的信息披露报纸名称 上海证券报 登载半年度报告的中国证监会指定网站的网址 www.sse.com.cn 公司半年度报告备置地点 公司董事会办公室 报告期内变更情况查询索引 无 五、 公司股票简况 股票种类 股票上市交易所 股票简称 股票代码 变更前股票简称 A股 上海证券交易所 通策医疗 600763 “ST”中燕 六、 其他有关资料 □适用 √不适用 七、 公司主要会计数据和财务指标 (一) 主要会计数据 单位：元 币种：人民币 主要会计数据 本报告期 上年同期 本报告期比上年同 （1－6月） 期增减(%) 营业收入 737,823,023.24 846,835,463.58 -12.87 归属于上市公司股东的净利润 144,990,385.82 207,777,751.91 -30.22 归属于上市公司股东的扣除非经 136,833,471.98 203,805,301.85 -32.86 常性损益的净利润 经营活动产生的现金流量净额 142,712,883.84 258,220,166.70 -44.73 本报告期末 上年度末 本报告期末比上年 度末增减(%) 归属于上市公司股东的净资产 1,941,326,928.65 1,785,441,698.82 8.73 总资产 2,752,268,905.39 2,659,796,439.52 3.48 (二) 主要财务指标 主要财务指标 本报告期 上年同期 本报告期比上年同 （1－6月） 期增减(%) 基本每股收益（元／股） 0.45 0.65 -30.77 稀释每股收益（元／股） 0.45 0.65 -30.77 扣除非经常性损益后的基本每股收益 0.43 0.64 -32.81 （元／股） 加权平均净资产收益率（%） 7.80 14.65 减少6.85个百分点 扣除非经常性损益后的加权平均净资 7.36 14.37 减少7.01个百分点 产收益率（%） 公司主要会计数据和财务指标的说明 √适用 □不适用 2020 年 1 月春节假期前公司营收情况较 2019 年同期保持正常增长，2020 年 1 月 23 日公司 所属医院进入春节假期。期间爆发武汉新型冠状病毒感染肺炎疫情并蔓延，防控形势严峻，全国多省市启动重大突发公共卫生事件一级响应，公司执行省卫健委通知精神暂停下属口腔医院全部诊疗服务。2020 年 3 月初，遵照省卫健委通知，公司在做好疫情防范的基础上陆续恢复下属口腔医院急诊业务，直至 5 月 18 日公司所辖口腔医院全面恢复诊疗业务。受疫情影响，公司上半年 各项经营指标均出现同比下滑，主要原因为一季度因全国疫情严重所属医院停诊停业导致。后疫情阶段，公司第二季度仍实现营业收入同比增长 20.39%，归母净利润同比增长 44.63%。 第二季度医疗服务收入变动如上图所示：  4 月 1 日-5 月 18 日期间公司医疗服务收入已超过 2019 年同期水平；  5 月 18 日种植业务放开以后，公司医疗服务收入呈现恢复性增长，6 月份之后公司医疗 服务收入保持正常较高的增长水平。 八、 境内外会计准则下会计数据差异 □适用 √不适用 九、 非经常性损益项目和金额 √适用 □不适用 单位:元 币种:人民币 非经常性损益项目 金额 附注（如适用） 非流动资产处置损益 -104,028.30 越权审批，或无正式批准文件，或偶发性的税收返还、减免 计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业务密切相关，符 5,049,718.78 合国家政策规定、按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助 除外 计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用费 6,148,608.22 企业取得子公司、联营企业及合营企业的投资成本小于取得投资 时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值产生的收益 非货币性资产交换损益 委托他人投资或管理资产的损益 因不可抗力因素，如遭受自然灾害而计提的各项资产减值准备 债务重组损益 企业重组费用，如安置职工的支出、整合费用等 交易价格显失公允的交易产生的超过公允价值部分的损益 同一控制下企业合并产生的子公司期初至合并日的当期净损益 与公司正常经营业务无关的或有事项产生的损益 除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性 金融资产、衍生金融资产、交易性金融负债、衍生金融负债产生 的公允价值变动损益，以及处置交易性金融资产、衍生金融资产、 交易性金融负债、衍生金融负债和其他债权投资取得的投资收益 单独进行减值测试的应收款项、合同资产减值准备转回 对外委托贷款取得的损益 采用公允价值模式进行后续计量的投资性房地产公允价值变动产 生的损益 根据税收、会计等法律、法规的要求对当期损益进行一次性调整 对当期损益的影响 受托经营取得的托管费收入 272,654.16 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 -257,628.55 其他符合非经常性损益定义的损益项目 少数股东权益影响额 -319,397.59 所得税影响额 -2,633,012.88 合计 8,156,913.84 十、 其他 □适用 √不适用 第三节 公司业务概要 一、 报告期内公司所从事的主要业务、经营模式及行业情况说明 （一）公司主营业务概况 通策医疗是一家以医疗服务为主营业务的主板上市公司，致力于打造有使命感、将医学精神 和科学精神完美结合、集临床、科研、教学三位一体的大型口腔医疗集团。目前公司拥有已营业 口腔医疗机构 35 家。公司荣获中国医药最具竞争力上市公司 50 强企业，连续五年入选福布斯中 国最具潜力上市公司 100 强，多次荣登中联上市公司百强榜，是浙江省健康产业联合会副理事长 单位，2018 年 8 月被纳入 MSCI 中国 A 股在岸指数，2019 中国资本年会上市公司价值排行榜 TOP100 第 18 位，获颁德勤与《哈佛商业评论》等合作评选的第一届 BMC“民企卓越管理公司”、获得 2019年上海证券报上市公司“金质量——最具成长性企业奖”，入选福布斯 2019 年亚洲中小上市企业榜 200 强。 （二）经营模式 通策医疗对标美国最大的医院上市公司——HCA，发展区域总院+分院模式；对标美国纽约长老会，与国内外知名院校和医学院合作；对标梅奥诊所，采用以患者为中心团队接诊模式。 “区域总院+分院”的发展模式，医院集团化复制模式 公司近年的成功扩张和稳步增长在不断验证“区域总院+分院”的发展模式。目前，浙江省内的口腔医院以杭州口腔医院平海院区、城西院区和宁波口腔医院三家总院为中心，加上各自具有管理关系的分院，构成 3 个“总院+分院”的区域医院集群。区域总院平台对医生医疗服务技能、学术地位形成支撑，并在区域内形成品牌影响力，分院作为总院的“护城河”可将品牌影响力快速推开，实现医疗资源的优化及患者就诊便捷，在较短时间内积累客户资源、获取市场份额。 对标 HCA，公司对内总结经验的同时学习国内外优秀医疗机构管理模式，研究和借鉴其解决问题的方法，坚持“区域总院+分院”模式，每个区域专科医院总院争取在当地成为规模、水平均领先的医院。这种模式，较大程度抵御了口腔医疗独特的手工业性质带来的管理和扩张的风险，使得口腔医院区域集团可以成为一种商业模式。“区域总院+分院”的发展模式以及区域医院集团化的复制模式仍然是公司今后主要的发展方向。 团队诊疗模式 团队模式借鉴著名的梅奥团队模式和阿米巴经营模式的理念精髓，以患者服务至上为核心价值观。团队诊疗模式既有以患者为中心的多学科医生团队模式，也有同专业高中低年资医生组成的专科团队。团队模式是解决医生资源缺乏的关键点。 杭州城西医院人均效率明显高于其他院区，就是因为采取了团队模式。城西团队模式通过把医生资源进行重新组合，组成跨学科团队，给客户提供一站式治疗方案，从而提高每位医生的人均效率，我们把这种团队模式称之为横向团队模式。公司发展还需要纵向团队模式。公司采取总院+分院模式，总院专家医生以纵向团队模式支持分院发展。分院主要做好基础管理和基础治疗，之后为医生团队提供服务。 我们希望通过团队模式，让医生的个人产值能够迅速提高到千万以上。把每位医生当作一个公司去规划，建立横向团队和纵向团队，以医生作为核心生产力来配置资源。通过团队模式优化诊疗流程、促进医生培育与学科建设、激发员工创造性与活力、提升患者就诊满意度，将会释放巨大的价值。 团队模式 2.0 致力于追求梅奥式动态团队模式，以患者为中心，为每一位患者量身定制医疗服务团队，汇集不同专科领域的医生团队为每一位患者提供医护服务，为患者提供服务的不只是一位医生，而是“整个组织”。为患者治疗的初诊医师负责与院内其他医生和护士协商沟通，确定诊断结果并制定治疗方案。 采购模式 公司和医院之间采用“总部带分部”的模式。根据历史采购现状，定期的商务谈判进展，形成集团采购目录。采购目录包括医疗器械的名称，价格及相关供应商列表。由于公司规模优势越来越显现，在医疗器械的采购上，也形成一定的商务优势。在供应商选择上，尽可能地寻求与总代和厂家直接合作的模式，在商务及服务方式上均能有一定的优势。医疗器械中价值较高的设备，采取公司集中采购，由公司采购人员代医院进行采购；低值及耗材的采购，采取设定目录，进行价格上限管理，由各医院自行采购；新建医院的低值及耗材采购，由公司组织，对候选供应商及提供的产品进行比较筛选，形成新建医院的采购目录。在同等条件下，优先选择本地供应商，以保障服务。 2020 年，公司深入研究并持续优化供应链体系，立足公司现状，以患者为中心作为目标，聚焦发展的重点，寻求管理共识，触及未来，共建一套基于价值医疗的，由医生高度参与的供应链管理体系。该供应链体系能高效反映临床需求、基于 DRGs 的标准化的口腔耗材管理模式及数据治理，维持发展动力，找到能够促进蓬勃发展的公司定位。 销售模式 公司秉持“所见即所得，服务即营销”的服务理念。切实解决客户问题，将医疗服务做好是公司服务理念的生命线。公司对外采用公益活动及社会义诊，对内有效的营销是梅奥的首诊制模式。透明是好的管理，诊断是关键营销。公司将好的力量放在治疗方案设计上，树立良好的口碑。 盈利模式 公司为每一个就诊患者提供专业化的口腔等专科医疗服务，获取专科医疗服务收入。口腔诊疗的部分项目纳入医保体系，同时公司通过互联网平台提供诊疗产品，患者可在购买后前往公司下属医院就诊。 公司上下游情况 公司上游承接口腔医疗设备及耗材供应商，下游主要面对患者，与少量公益项目。下游目前我国口腔疾病的患病率较高而治疗率低，就诊疗项目而言种植、正畸、儿科业务增长迅速，其针对的客户群体包括了中老年、青少年以及儿童，各年龄段患者都呈现出不同的诊疗需求，随着人 口老龄化、居民健康意识的增强、对于美学的追求和人均治疗支出的增加，口腔医疗服务行业将继续扩容。 （三）行业情况说明 今年两会政府工作报告明确提出要加强公共卫生体系建设，在整体的中国医药卫生体制改革继续深化推进，将在 2019 年医改的基本上，加快推进 2020 医改进程。作为新医改的牵头部门之一，国家卫生计生委则明确，2020 年将研究制定城市公立医院改革试点实施方案，拓展深化城市公立医院改革，确保每个省份有 1 个改革试点城市。医师多点执业是 2020 年医改的重点。政府工作报告中就提出推进医师多点执业，而国务院常务会议则进一步明确，落实医师多点执业政策。 1.中国大健康产业市场发展空间广阔 据国家统计局《2019 年国民经济和社会发展统计公报》显示，2019 年末全国共有医疗卫生机 构 101.4 万个，其中医院 3.4 万个，在医院中有公立医院 1.2 万个，民营医院 2.2 万个；基层医 疗卫生机构 96.0 万个，其中乡镇卫生院 3.6 万个，社区卫生服务中心（站）3.5 万个，门诊部（所） 26.7 万个，村卫生室 62.1 万个；专业公共卫生机构 1.7 万个，其中疾病预防控制中心 3456 个， 卫生监督所（中心）3106 个。年末卫生技术人员 1010 万人，其中执业医师和执业助理医师 382 万人，注册护士 443 万人。医疗卫生机构床位 892 万张，其中医院 697 万张，乡镇卫生院 138 万 张。全年总诊疗人次 85.2 亿人次，出院人数 2.7 亿人。 预防是最经济最有效的健康策略。国家出台《健康中国行动(2019—2030 年)》等相关文件，围绕疾病预防和健康促进两大核心，提出将开展 15 个重大专项行动，促进以治病为中心向以人民健康为中心转变，努力使群众不生病、少生病。各地依托优势特色资源，积极推动健康产业建设，全国健康产业布局已经逐步展开。在庞大的人口数量、老龄化加